国际贸易融资方式.ppt

1、第九章 国际贸易融资方式,进口贸易融资：开证额度;信托收据；担保提货;进口押汇;进口代收押汇;进口汇款融资 出口贸易融资：打包放款;出口押汇;卖方远期信用证融资;福费廷;保理业务,第一节 进口贸易融资,一、开证额度:减免或减收开证保证金普通开证额度一次性开证额度,二、信托收据背景：进口商无钱买单，银行预支款项。进口商和银行签署协议，由进口商作为银行的代理人为银行处理货物，收益首先偿还处分标的物的对价。信托收据的业务内容：P246,三、担保提货背景:货比单先到银行为进口商开具提货担保书，交承运人先行提货，待正本提单到后交换担保书。办理前提：信用证项下；海运；信用证要求提交全套单据 且进口商不能以

2、不符点为由拒付货款。,四、进口押汇 背景：多为信用证项下，开证行提供给进口商的一种短期融资方式（1-3个月）。信用证开证行先行付款，进口商得到单据、提货并销售后再收回该货款的融资活动。（先交单后付款）错误：P251 进口押汇的种类,五、进口代收押汇背景:付款交单的托收方式下代收行对进口商的融资代收行先行垫款，由进口商提货销售后向代收行支付款项。,六 进口T/T融资背景：电汇项下银行对进口商的垫款融资,一、打包放款背景：信用证项下银行对出口商货物出运前的融资。银行向出口商（受益人）提供的以正本信用证抵押的贷款。受理条件：P255-256流程：图10-2,第二节 出口贸易融资,二、出口押汇背景：银

3、行对出口商发货后提供的融资。银行对出口商有追索权的买入物权单据的融资行为。信用证项下（议付行）/托收项下（托收行）,三、卖方远期信用证融资背景：一般是承兑信用证项下银行（通知行）对出口商发货后的融资（贴现汇票）。开证行对汇票进行承兑，通知行对经银行承兑的汇票进行贴现。图10-3：结合信托收据的卖方远期信用证融资,第三节 福费廷,一、定义包买商向出口商无追索权地购入已承兑的远期汇票或本票。,福费廷产生于20 世纪40 年代中后期,由瑞士苏黎世银行协会首先开创。,福费廷业务与银行贴现业务,银行担保,二、福费廷流程,选择期承担期,三、福费廷业务具有三个特点：,1）对象:债权凭证 2）银行担保 3）无

4、追索权,四、对出口商的益处,融资,收汇风险,非公开性,资本性物资的交易,五、福费廷业务适合哪些出口商?,1.同意向进口商提供期限为1个月至5年甚至更长期限的贸易融资。2.同意进口商以远期付款的方式支付货款,以便汇票、本票或其他债权凭证按固定时间出具,以满足福费廷业务需要。3.除非包买商同意,否则债权凭证必须由包买商接受的银行或其他机构无条件地、不可撤消地进行保付或提供独立的担保。,利用这一融资方式的出口商应满足以下条件:,福费廷案例,进口商A与出口商B之间签定一份贸易合同，并采用本票作为结算工具，本票经中国银行保兑。出口商B向交通银行办理了福费廷业务，提前取得了货款。在本票到期日，交通银行向A

5、提示付款时被告知A、B之间的贸易没有申请到进口许可，A拒不付款，中国银行也以此为由拒不付款。B公司认为一旦票据卖出，一切风险应由交通银行承担。请问交通银行有权向B追索吗？中国银行又是否有权拒付？,案例分析：交通银行有权向B公司和中国银行追索在福费廷业务中，票据买卖无追索权，但是要有条件，其中一条就是正当交易，买卖双方签定的合同是合法正当的，能得到进出口当局批准许可的。,一、概念：保理业务是指出口商以商业信用形式出卖商品，在货物装船后立即将发票、汇票、提单等有关单据卖断给经营保理业务的财务公司或专门组织，收进全部或部分货款，从而取得资金融通的业务。,第四节 保理业务,一般，80%预付款,出口贸易

6、融资,销售帐户管理,应收帐款的催收,信用风险控制,二、保理商提供的服务,国际保理业务的费用包括三部分：（1）保理商佣金，其中出口保理商佣金约为发票金额的0.1-0.4%，进口保理商佣金约为发票金额的0.4-1%。不同保理商确定的佣金比例范围有所不同。（2）针对每单发票的处理费用，约为10美元。（3）银行费用。,三、国际保理的产生,买方市场的形成信息产业的发展,保理起源于19世纪的美国和欧洲，本世纪60年代以来保理业务得到了蓬勃发展。,四、保理模式,单保理商保理模式：出口地保理商 或进口地保理商双保理商保理模式：出口保理商提供融资 进口保理商负责信用调查、额度审定、债款回收、坏帐担保,五、我国目

7、前的国际保理业务,2004年我国企业海外应收欠账率达4，逾期未收汇金额达200亿美元，其中约1亿美元应收账款将成为呆账或坏账。国际保理业务仅为2.4亿欧元 目前在国际上，欧美国家，特别是在欧盟内部，80的进出口业务都是非信用证方式，并由保理商代理收款。,保理案例一,花旗银行对进口商A和出口商B之间的应收帐款100万元提供了保理业务，花旗银行向B预支了80万元。1、若在花旗银行向A催收帐款时被告知B提供的货物不符合贸易合同，A只能付一半货款即50万元。此时，花旗银行是否可以向出口尚B追索预付款？或是应该自行承担这部分损失？2、若A所在地发生战争，A公司无力支付，花旗银行的损失由谁承担？,出口商：中国某企业出口保理商：中方A银行进口保理商：美国B银行事件：1996年国内某企业向A银行申请出口保理业务，要求为其在美国的进口商申请10万美元的信用额度。获准后出口商立即向进口商发出价值12万美元货物，并将帐单交付A银行，从中获得预付款10万元。一个月后，A银行收到进口保理商发来的电报称：进口商因经营不善破产，要求出口商自己解决。请问进口保理商是否有权拒付2万应受帐款?,保理案例二,12万的应受帐款中10万属于信用销售额度内的,银行支付后没有追索权;另2万的风险由出口商自己承担,