某住宅开发项目财务评价Word下载.doc

1、（二） 投资估算及资金筹措1该公司有资本金1000万元，公司将全部用来启动该项目。第一年公司将其全部用完，主要包括土地费用510万元，勘察设计28万元，进行前期准备工作432万元和开发公司每年都有的管理费用40万元。2工程款按预算为650万元。甲方与施工单位签订合同，工程款由施工单位垫资至项目预售前，共需80万元，施工单位拟借款，利息率为6.14%，这部分费用由房地产开发公司还款时支付。同时这部分费用第一年用于工程的为20万元，其他60万元用于第二年的工程建设。3把每年预售房屋的款项用于工程建设及其他一些费用，余下的部分则用于施工单位工程借款的偿还。第二年工程建设款还需300万元，第三年还需投

2、资270万元。（三） 销售计划、进度安排1返迁部分：拆迁户返迁在第4年，偿还面积部分按当地政府规定的价格，房地产开发公司可收取360元平方米，而超过部分按成本价格500元m2收取。2销售部分：拟在第二初年对项目开始销售，在第五年年末将房屋销售完毕，房屋售价为2400元m2（均价）。每年销售任务按总面积扣除返迁面积计算，第二年的任务为20%，以后各年任务分别依次为25%，35%，20%。并且对第二年购房者优惠10%，对第三年购房者优惠5%，第四年，第五年按现房价格销售。对其进行财务分析如下：1. 资金的来源与筹措：（1） 自有资金：1000万元； （2） 银行借款（施工单位拟借款）：80万元；（

3、3）从第二年起每年销售获得的资金可用于后面项目的建设；2. 拆迁计拟建项目面积：（1） 拆迁面积：24621.65=4062.3平方米；（2） 拟建项目面积：13050平方米；3. 拆迁获得资金：360+2462（1.65-1）500=168.6万元；4. 销售获得资金：1） 第二年 （13050-4062.3）20%2400（1-10%）=388.3万元 2） 第三年 （13050-4062.3）25%（1-5%）=512.3万元；3） 第四年 （13050-4062.3）35%2400=755.0万元；4） 第五年 （13050-4062.3）2400=431.4万元；5.资金流动分析：1

4、） 第一年资金流动：1000+20=1020万元（其中土地费用510万元，勘察设计28万元，进行前期准备工作432万元和开发公司每年都有的管理费用40万元。）；施工单位拟借款第一年用于工程的为20万元。2） 第二年资金流动：施工单位拟借款中60万元用于第二年的工程建设；第二年工程建设款需300万元；销售获得资金388.3万元；施工单位拟借款本息和为80（1+6.14%）（1+6.14%）=90.1万元； 最终累计资金额为欠银行1.8万元。3） 第三年资金流动：第三年需投资270万元；销售获得资金512.3万元；银行借款1.8（1+6.14%）=1.9万元；最终累计资金额为 512.3-1.9-270=240.4万元。4） 第四年资金流动：拆迁获得资金：168.6万元；销售获得资金755.0万元；最终累计资金额为 168.6+755.0=923.6万元；5） 第五年资金流动：销售获得资金431.4万元；最终累计资金额为 923.6+431.4=1355万元。