中国工程机械融资租赁特点研究.docx
《中国工程机械融资租赁特点研究.docx》由会员分享，可在线阅读，更多相关《中国工程机械融资租赁特点研究.docx（28页珍藏版）》请在冰点文库上搜索。
中国工程机械融资租赁特点研究
中国工程机械融资租赁特点研究
第一节工程机械租赁市场发展现状
工程机械租赁市场规模巨大，全球工程机械租赁市场2018年营业额为400亿美元左右，约相当于工程机械总产值的25%。
在北美、欧盟和日本等发达国家市场，通过租赁形式销售的工程机械占当地市场的65%，已经成为最主要的销售途径。
目前全国工程机械租赁企业已经超过11500家，但是企业普遍规模小，以中小型租赁公司为主，全国资产在5000万元以上的工程机械专业租赁公司不过百余家。
而在日本，中型租赁公司约占行业的92%；作为世界租赁业最成熟的美国，其10%的租赁公司为大型上市公司。
近年来，我国工程机械租赁行业渗透率也不断提升，在2018年，工程机械租赁行业渗透率已突破50%。
未来随着设备租赁业务的优势，在工程机械行业租赁的渗透率将进一步提高。
第二节国外工程机械租赁行业特点
一、国外工程机械租赁市场的状况
欧美发达国家租赁市场的工程机械占机械总量的85%左右，单从这个数字就可以看出发达国家工程机械租赁市场的普及程度。
在欧洲，施工企业向租赁公司租赁工程机械分为两种：
短期使用的是连人（驾驶员）带机租赁，长期租赁的，也可以只租赁设备，自配驾驶员。
又分简单租赁和全包租赁。
简单租赁是客户需要什么施工机械租赁商就为客户提供什么施工机械，这种租赁类似我国租赁市场上个体租赁上提供的设备出租。
全包租赁是租赁商为客户提供租机方案优选咨询、租机使用服务和维修服务、竣工资料整理服务等机械施工的全过程服务。
日本全国建设机械租赁协会综合了各租赁商的经营策略，提出了“创立具有优秀经营和高新技术体制的可信赖租赁业”的行业经营目标。
美国卡特彼勒公司则提出让客户“马上可以方便地在卡特彼勒公司各租赁点上租赁到适合您需要的机具”，体现了卡特彼勒公司可以快捷、方便为客户提供高质量、低成本的租赁机械的经营策略。
二、国外对租赁企业管理
为了满足租赁市场日益增长的需求和提高租赁企业的竞争力，发达国家的工程机械租赁业的发展更注重大力提高租赁业的素质，如日本全国建设机械租赁协会正在推行“租赁企业第三次结构改善计划”，开展经营革新和强化经营基础活动。
其主要措施为：
购进环保性好、质量可靠、性能优良、使用安全的新型租赁机械；租赁企业要取得ISO14000环保认证和ISO9002质量认证，提高企业的环保和质量管理水平；强化财务管理、人才管理、经营管理、设备管理、情报（信息）管理，降低租赁业成本和价格；大力采用因特网和微机管理等信息化技术，提高租赁业信息化水平，为用户提供快捷、全方位的网上交易和服务；加强企业间的协作租赁和小型租赁企业的组合，实现租赁资源（设备）共享，提高行业的竞争力。
国外对工程机械租赁企业的管理值得我国企业借鉴。
虽然我国的工程机械租赁市场已经走过了近二十年，但与国外发达国家相比，我国的工程机械租赁市场还有巨大的发展空间。
三、国内外工程机械租赁市场的对比分析
从前面的内容我们可以看出国内外工程机械租赁市场的区别：
第一，从市场份额上欧美发达国家租赁市场的工程机械占机械总量的85%左右，而国内该数值在10%左右，这说明我国工程机械租赁市场还存在巨大的发展空间。
第二，从租赁公司的规模方面，几乎没有具备全国影响力巨大的设备租赁公司，没有一个公司敢于打出像美国卡特彼勒旗下租赁公司的广告语“在今天，您马上可以方便地在卡特彼勒公司各租赁点上租赁到适合您需要的机具”。
第三，在市场定价机制方面，我国工程机械租赁市场几乎是“军阀混战”的局面，纯粹是市场供求决定市场价格，价格严重偏离其价值是经常性现象，在国外由于存在具有全国影响力的租赁公司这些租赁公司具有租赁市场的定价权，所以虽然也存在租赁价格的市场波动，但一般是围绕其价值波动。
在国内则不然，以VOLVO8820沥青摊铺机的租赁价格为例，一台VOLVO8820沥青摊铺机的售价大约为400万以上，按照正常的回报率，应该是3-4年（或20-25个月）回收购置成本（不计设备作业过程中的人工和维修保养成本）租赁价格应该在16万/月--18万/月。
但国内租赁市场的价格最低为8万/月，最高的达到28万/月，严重背离了其价值。
第四，在售后服务保障方面，个体租赁户经常性的是购买一台新设备，而操作人员是完全没有经过培训的人员去操作，特别是在租赁市场供不应求的情况下，这种情况更为多见。
国外的设备租赁企业售后服务保障能力差距不是很大，而国内的租赁企业售后保障能力的差距简直是天壤之别。
第三节国内工程机械融资租赁行业特点
一、国内工程机械融资租赁行业现状
（一）国内融资租赁行业概况
1、企业数量
据中国租赁联盟和天津滨海融资租赁研究院统计，截至2017年底，全国融资租赁企业（不含单一项目公司、分公司、SPV公司和收购海外的公司）总数约为9,090家，较上年底的7,136家增加了1,954家，同比增长27.4%。
2017年全国融资租赁企业发展概况
2017年底企业数（家）
2016年底企业数（家）
增加（家）
同比增长（%）
金融租赁
69
59
10
16.9
内资租赁
276
204
72
35.3
外资租赁
8,745
6,873
1,862
27.1
总计
9,090
7,136
1,954
27.4
数据来源：
中潜咨询整理
金融租赁。
银监会审批步伐较往年有所放缓，截至2017年底，已经获批开业的企业达到69家，较上年底的59家增加了10家，同比增长16.9%。
内资租赁。
从2016年4月份开始，商务部和国税总局将从事融资租赁业务试点企业的确认工作下放到自贸区所在省市商务主管部门和国税局。
天津、上海、广东等地抓紧工作，使全国内资融资租赁试点企业总数达到276家，较上年底的204家增加了72家，同比增长35.3%；
外资租赁。
2017年，企业增长速度相对放缓，截至2017年底，全国共约8,745家，较上年底的6,873家增加了1862家，同比增长27.1%。
2、行业实力
截至2017底，行业注册资金统一以1：
6.9的平均汇率折合成人民币计算，约合32,031亿元，较上年底的25,569亿元增加6,462亿元，同比增长25.3%。
其中：
金融租赁。
为1,974亿元，较去年年底的1,686亿元增加了288亿元，同比增长17.1%；内资租赁。
为2,057亿元，较去年年底的1,420亿元增加了637亿元，同比增长44.9%；外资租赁。
约为28,000亿元，较上年年底的22,463亿元增加了5,537亿元，同比增长24.6%。
2017年全国融资租赁企业注册资金（亿元）
2017年底（亿元）
2016年底
（亿元）
增加（亿元）
同比增长（%）
金融租赁
1,974
1,686
288
17.1
内资租赁
2,057
1,420
637
44.9
外资租赁
28,000
22,463
5,537
24.6
总计
32,031
25,569
6,462
25.3
数据来源：
中潜咨询整理
注：
1、外资租赁企业注册资金美元按1：
6.9的平均汇率折算为人民币。
2、外资租赁企业注册资金为认缴。
3、业务总量
据中国租赁联盟和天津滨海融资租赁研究院测算，截至2017年底，全国融资租赁合同余额约为60,600亿元人民币，较2016年底的53,300亿元增加53,300亿元，同比增长13.7%。
其中：
金融租赁。
约22,800亿元，较2016年底的20,400亿元增加亿2,400元，同比增长11.8%。
内资租赁。
约18，800亿元，较2016年底的16,200亿元增加亿2,600元，同比增长16.0%。
外商租赁。
约19,000亿元，较2016年底的16,700亿元增加2,300亿元，同比增长13.8%。
2017年全国融资租赁业务发展概况
2017年底
（亿元）
2016年底
（亿元）
增加
（亿元）
同比增长（%）
金融租赁
22,800
20,400
2,400
11.8
内资租赁
18,800
16,200
2,600
16
外资租赁
19,000
16,700
2,300
13.8
总计
60,600
53,300
7,300
13.7
数据来源：
中潜咨询整理
4、全国融资租赁企业地区分布
截至2017年底，全国31个省、市、区都设立了融资租赁公司。
但绝大部分企业仍分布在东南沿海一带。
其中上海、天津、广东、北京、福建、江苏、浙江、山东8个省市的企业总数占到了约全国的93%。
全国融资租赁企业地区分布（截至2017.12.31）
地区
金融租赁企业
（家）
内资租赁企业（家）
外资租赁企业家）
总数
（家）
占全国比重（%）
上海市
10
20
2,121
2,151
23.66
广东省
6
18
3,124
3,148
34.63
天津市
11
79
1,484
1,574
17.32
北京市
3
27
205
235
2.59
江苏省
5
15
259
279
3.07
浙江省
4
22
335
361
3.97
山东省
3
19
295
317
3.49
福建省
2
10
359
371
4.08
重庆市
3
5
73
81
0.89
辽宁省
1
9
155
165
1.82
安徽省
2
9
44
55
0.61
四川省
1
9
36
46
0.51
湖北省
3
8
27
38
0.42
河北省
2
5
16
23
0.25
云南省
1
1
18
20
0.22
河南省
2
2
19
23
0.25
陕西省
0
3
78
81
0.89
湖南省
0
0
14
14
0.15
江西省
1
3
14
18
0.2
新疆自治区
1
5
17
23
0.25
广西自治区
1
0
13
14
0.15
黑龙江省
1
1
9
11
0.12
贵州省
1
1
5
7
0.08
西藏自治区
1
0
4
5
0.06
山西省
1
0
4
5
0.06
青海省
0
1
5
6
0.07
内蒙古自治区
0
1
4
5
0.06
海南省
0
1
2
3
0.03
宁夏自治区
0
1
3
4
0.04
吉林省
1
1
1
3
0.03
甘肃省
2
0
2
4
0.04
总计
69
276
8,745
9,090
100
数据来源：
中潜咨询整理
5、全国融资租赁企业50强
截至2017年底，在以注册资金为序的全国融资租赁企业50强排行榜中，有95家企业入围，其中，天津渤海租赁有限公司以221.01亿元人民币位居榜首。
全国融资租赁企业50强排行榜（以注册资金为序）
排名
企业
注册时间
注册地
注册资金（亿元）
1
天津渤海租赁有限公司
2008
天津
221.01
2
浦航租赁有限公司
2009
上海
126.83
3
国银金融租赁股份有限公司
1984
深圳
126.42
4
远东国际租赁有限公司
1991
上海
125.35
5
平安国际融资租赁有限公司
2012
上海
122.11
6
工银金融租赁有限公司
2007
天津
110
7
长江租赁有限公司
2004
天津
107.9
8
芯鑫融资租赁有限责任公司
2015
上海
106.5
9
郎丰国际融资租赁（中国）有限公司
2016
珠海
103.5
9
上海易鑫融资租赁有限公司
2014
上海
103.5
10
鑫海（珠海）融资租赁有限公司
2016
珠海
93.58
11
兴业金融租赁有限责任公司
2010
天津
90
12
交银金融租赁有限责任公司
2007
上海
85
13
建信金融租赁有限公司
2007
北京
80
14
昆仑金融租赁有限责任公司
2010
重庆
79.61
15
山东晨鸣融资租赁有限公司
2014
济南
77
16
中航国际租赁有限公司
1993
上海
74.66
17
中垠融资租赁有限公司
2014
上海
70.6
17
海通恒信国际租赁股份有限公司
2004
上海
70
18
上海金昊阳融资租赁有限公司
2015
上海
69
18
国信融资租赁（深圳）有限公司
2016
深圳
69
18
中源融资租赁（深圳）有限公司
2016
深圳
69
18
中安航天博宇融资租赁有限公司
2016
深圳
69
18
慧海国际融资租赁（中国）有限公司
2016
珠海
69
18
广业国际融资租赁（深圳）有限公司
2016
深圳
69
18
荣达国际融资租赁（中国）有限公司
2016
珠海
69
18
深圳市顺骏元融资租赁有限公司
2017
深圳
69
19
平安国际融资租赁（天津）有限公司
2015
天津
64
20
招银金融租赁有限公司
2007
上海
60
21
华融金融租赁股份有限公司
2001
杭州
59.27
22
中国环球租赁有限公司
1984
北京
56.5
23
中飞租融资租赁有限公司
2010
天津
55.2
24
远东宏信（天津）融资租赁有限公司
2013
天津
55
25
民生金融租赁股份有限公司
2007
天津
50.95
26
蔷薇融资租赁有限公司
2017
宁波
50
26
中交建融租赁有限公司
2014
上海
50
26
太平石化金融租赁有限责任公司
2014
上海
50
26
齐利（厦门）融资租赁有限公司
2016
厦门
50
26
中银鼎盛融资租赁有限责任公司
2013
比较
50
26
青岛晨鸣弄海融资租赁有限公司
2016
青岛
50
26
华能汇金融资租赁（天津）有限公司
2016
天津
50
26
石投（上海）融资租赁有限公司
2016
上海
50
26
国盛联合融资租赁（天津）有限公司
2016
天津
50
27
锦银金融租赁有限责任公司
2015
沈阳
49
28
皖江金融租赁股份有限公司
2011
芜湖
46
29
中民国际融资租赁股份有限公司
2015
天津
45
30
中电投融和融资租赁有限公司
2014
上海
43.47
31
深银世纪融资租赁（深圳）有限公司
2015
深圳
41.4
32
广州越秀融资租赁有限公司
2012
广州
41.25
33
丰汇租赁有限公司
2009
北京
40
33
长城国兴金融租赁有限公司
2008
乌鲁木齐
40
33
中信金融租赁有限公司
2015
天津
40
34
光大金融租赁股份有限公司
2010
武汉
37
35
国信租赁有限公司
2015
济南
36
36
中国外贸金融租赁有限公司
1986
北京
35.08
37
信达金融租赁有限公司
1996
兰州
35.05
38
中远海运租赁有限公司
2013
上海
35
38
中津融资租赁有限公司
2016
伊犁
35
39
檀实融资租赁（上海）有限公司
2014
上海
34.5
39
江苏绿能宝融资租赁有限公司
2014
苏州
34.5
39
华美（中国）融资租赁股份有限公司
2015
天津
34.5
39
晟华（上海）融资租赁有限公司
2015
上海
34.5
39
千佰亿融资租赁（深圳）有限公司
2016
深圳
34.5
39
天津恒通嘉合融资租赁有限公司
2015
天津
34.5
39
华宇融资租赁（深圳）有限公司
2016
深圳
34.5
39
华通京港（营口）融资租赁有限公司
2017
营口
34.5
39
财邦（中国）融资租赁有限公司
2017
天津
34.5
39
嘉宝融资租赁（深圳）有限公司
2016
深圳
34.5
40
中车投资租赁有限公司
1999
北京
33
41
上海一嗨汽车租赁有限公司
2008
上海
32.29
42
中海外融资租赁（深圳）有限公司
2017
深圳
31.05
43
北银金融租赁有限公司
2014
北京
31
44
上海电气租赁有限公司
2006
上海
30
44
中交融资租赁（广州）有限公司
2016
广州
30
44
招商局通商融资租赁有限公司
2016
深圳
30
44
国泰租赁有限公司
2007
济南
30
44
中民投国际物流融资租赁有限公司
2017
西安
30
44
中民投健康产业融资租赁有限公司
2017
天津
30
44
河北省金融租赁有限公司
1995
石家庄
30
44
农银金融租赁有限公司
2010
上海
30
44
华夏金融租赁有限公司
2013
昆明
30
44
邦银金融租赁股份有限公司
2013
天津
30
44
湖北金融租赁股份有限公司
2015
武汉
30
44
西藏金融租赁有限公司
2015
拉萨
30
44
苏银金融租赁股份有限公司
2015
南京
30
44
浙江浙银金融租赁股份有限公司
2017
舟山
30
44
重庆鈊渝金融租赁股份有限公司
2017
重庆
30
44
宏泰国际融资租赁（天津）有限公司
2013
天津
30
44
国电融资租赁有限公司
2014
天津
30
44
上海祥达融资租赁有限公司
2014
上海
30
44
中交融资租赁（广州）有限公司
2016
广州
30
44
航天科工金融租赁有限公司
2017
武汉
30
44
德海租赁（天津）有限公司
2017
天津
30
44
陕西大唐丝路国际融资租赁有限公司
2017
陕西
30
44
蔷薇春晓融资租赁有限公司
2015
天津
30
45
浦银金融租赁股份有限公司
2011
上海
29.5
46
庞大乐业租赁有限公司
2009
唐山
29.17
47
央融（天津）融资租赁有限公司
2015
天津
27.6
47
中永顺融资租赁（上海）融资租赁有限公司
2015
上海
27.6
47
国为融资租赁（深圳）有限公司
2016
深圳
27.6
48
中海油国际融资租赁有限公司
2014
天津
27
48
华能天成融资租赁有限公司
2014
天津
27
49
中建投租赁股份有限公司
1989
北京
26.68
50
利星行融资租赁（中国）有限公司
2008
苏州
25.53
数据来源：
中潜咨询整理
注：
外资租赁企业注册资金按1:
6.9的平均汇率折算为人民币
（二）国内工程机械融资租赁行业分类
我国租赁行业还处于初级发展阶段，目前存在三类融资租赁公司中，由中国银监会负责监督的融资租赁公司有12家，注册资本金最低为5亿元人民币，由商务部负责监督管理的中外合资及外商独资租赁公司共有50多家，注册资本金最低为1000万美圆。
还有一类经国家商务部和各地工商管理部门批准的内资租赁公司，全国约有8000-10000家。
在为数众多的公司中，从事工程机械融资租赁的却寥寥无几。
直至中联中科旗下的中联新兴建设租赁有限公司成立，以及龙工集团属下的上海龙工机械有限公司业务的开展，国内正值正意义上的工程机械融资租赁市场的步伐才逐渐加快。
但国内市场方面，大部分的工程机械融资租赁企业还都是为本集团公司的产品服务。
像卡特彼勒、龙工、中联等融资租赁公司，都是为自身的产品提供销售渠道，进而才扩大到其他品牌的产品销售，所以工程机械融资租赁企业的市场占有率也就非常有限。
和西方国家相比仍有不小的差距。
国内较大规模的租赁企业分为三部分：
一是大型施工企业组建的设备租赁公司，2000年到2010年租赁市场的繁荣和租赁市场高回报的特点，使许多拥有庞大设备资产的施工企业（特别是有许多闲置资产的施工企业）开始进入设备租赁市场，利用自身的闲置设备创造一部分价值，以盘活资产、增加额外的经营收入。
二是工程机械生产厂家组建的租赁公司，例如三一重工、柳工、徐工、陕建都有自身的设备租赁公司；
三是原先搞融资租赁的大型企业转而做实物租赁，例如上海宏信工程设备有限公司。
这种租赁公司的优势是：
具备高素质的经营管理人才和操作、维修服务人员，对出租设备的服务保障能力强，甚至可以替客户提供工程施工一揽子解决方案。
但是这些公司也存在他们自身的劣势：
定价体制死板，市场上缺乏紧缺设备时需要层层审批，也就是说市场反应速度慢，规模也不够大，虽然有一定的市场影响力，但缺乏控制市场的能力。
二、国内工程机械融资租赁行业隐忧
一是工程机械融资租赁业的宏观管理，缺乏统一的归口部门。
目前租赁业受到商务部、中国银监会、国家工商行政管理总局等部门的管理，权利分散，责任不清，容易产生相互摩擦，相互推委的现象，难以在政策上协调统一，使我国的租赁业管理陷入有名无实的“真空地带”。
另外，工程机械融资租赁一直缺少一个准确的定位，具体是一种机械生产企业的销售公司，还是一种具有金融性质的融资公司，从法律性上也一直没有明确，使工程机械融资租赁企业感到无所适从。
二是缺乏保护租赁业正常发展的租赁法规，致使工程机械融资租赁业长期处于“无法依靠，无章可寻”的环境之中。
目前我国尚无一部系统完备的、以在保障租赁当事人合法权益的租赁法。
只是在商务部和中国银监会的规章中有一简单的规定，远不能适应工程机械融资租赁实现的需要。
租赁业无法可依。
租赁合同当事人没有统一的行为规范，租赁合同的合法权益难以得到有效保障，在工程投标、资信审查中，租赁业的合法性也未的到保护，严重阻碍了我国租赁业的正常运营和健康发展。
三是目前国内工程机械融资租赁业务的种类比较单一，基本上限于一般性进口融资租赁和监营性的实物租赁。
在融资租赁中诸如回租、出口租赁等业务几乎没有开展，在实物租赁业务中还很少开展以租赁代替销售。
虽然有部分制造商开始介入了工程机械租赁行业，但这知识迈出的第一部。
导致工程机械租赁形式单一的原因是多方面的。
有国有资产管理制度的束缚，卖方信贷及信用保险的不配套，租赁媒介的信誉度及国有经济惧怕风险等原因，最为明显的是制造商只销售不租的现象与国外同类企业产生明显的差距，这些原因牵制了我国工程租赁融资租赁形式多样化的发展。
四是缺乏扶持工程机械租赁业发展的财政税收政策，国外为扶持租赁业务的发展，大多实行财务税收实惠政策，而我国则长期将租赁融资视作贷款，在税收上视同一般商业行为，一般银行不受理租赁业的抵押贷款及银行信用担保，保险业也不参加与租赁业的保险工作，这已成为租赁市场正常发展的障碍。
五是工程机械租赁和工程机械融资租赁概念模糊
升级会员 