我国中小企业贸易融资现状问题及对策分析.docx
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我国中小企业贸易融资现状问题及对策分析
学号***********
毕业论文
题目：
我国中小企业贸易融资现状、问题及对策分析
作者王燕婷届别2012届
学院经济与管理学院专业国际经济与贸易
指导教师冷莎职称讲师
完成时间2016年4月20日
摘要
我国的中小企业发展旺盛，但融资问题却一直无法得到有效解决，制约了企业发展壮大，走向国际市场。
在此背景下，本研究即探讨中小企业如何解决融资难题。
本文首先对中小外贸贸易企业融资的相关概念进行综述，在此基础上呈现中小企业的融资现状，其次分析分析中小企业贸易融资的存在的问题，最后提出相关对策建议，来解决我国中小企业融资问题，以缓解和改善我国中小企业的融资困境，增强中小企业的国际市场竞争力。
这对面临融资困难的中小企业具有深远的现实意义和可操作性。
关键词：
中小企业；贸易融资；现状；对策
Abstract
China'ssmallandmedium-sizedforeigntradeenterprisestoflourish,buttheproblemoffinancinghasbeenunabletobeeffectivelyresolved,whichrestrictsthedevelopmentofenterprisestogrow,toentertheinternationalmarket.Underthisbackground,thisstudyistoexplorethesmallandmedium-sizedforeigntradeenterpriseshowtosolvethefinancingproblem.
Firstly,relatedconceptsoftradefinancingofsmallandmediumsizedenterpriseofforeigntradearereviewed.Basedonpresentfinancingsituationofsmallandmedium-sizedforeigntradeenterprises,followedbyanalysisoftheproblemsofsmallandmedium-sizedenterprisesintradefinancing.Finally,itputsforwardrelevantcountermeasuresandsuggestions,tosolvethefinancingproblemsofsmallandmedium-sizedforeigntradeenterprises,toalleviateandimprovethefinancingdifficultiesofsmallandmedium-sizedenterprisesofourcountryandenhancethesmallandmedium-sizedenterprisecompetitivenessintheinternationalmarket.ThefacedifficultiesinfinancingforSMEshasfar-reachingpracticalsignificanceandmaneuverability.
Keywords:
Smallandmediumsizedenterprises；tradefinancing；currentsituation；Countermeasures
一、相关概念综述
1、中小企业的界定
中小企业是相对于大企业而言的，它的界定并无统一标准。
一般来说，人们大多以质与量两层面来划分与界定中小企业。
从质上讲，主要采用表征企业经营管理本质特征的指标来界定中小企业，例如企业的独立性、在行业的地位及所有者与经营者的一体化程度等，中小企业因此界定为必须有自己的独立经营权，所有者与经营者必须同一。
从量上讲，一般通过企业的资本金额、资产份额、从业人数、销售收入和市场占有率等指标来界定中小企业，由于上述指标直观易得，容易掌握和理解，因而在实际生活中经常被采用。
我国从1962年起，对中小企业的界定先后进行过几次调整，但随着经济发展和经济体制改革的不断深入，市场主体日益多元化，我国中小企业的概念从投资主体角度来看更加复杂，致使我们仍旧难以对其有明确统一的划分标准。
2003年我国政府出台《中小企业标准暂行规定》。
据此，我们将中小企业的划分呈现如下（见表1）:
表1中国中小企业划分标准
行业
标准
销售额（亿元）
职工人数（人）
资产总额（亿元）
工业
≤3
≤2000
≤4
建筑业
≤3
≤3000
≤4
批发业
≤3
≤200
零售业
≤1.5
≤500
交通运输业
≤3
≤3000
邮政业
≤3
≤1000
住宿和餐饮业
≤1.5
≤800
2、贸易融资的界定
根据《巴塞尔协议》定义的贸易融资是指运用短期融资工具，对于贸易交易中所产生的存货、应收账款和其他资产等进行的融资。
贸易融资拥有典型的特征是流动性极强、时间短和重复性，这些特质能满足中小企业对融资资金的要求，中小企业对融资资金要求特点是融资金额小、频率多、时效性高等。
二、我国中小企业贸易融资现状
1、我国中小企业贸易融资现状分析
我国的货物进出口总额虽然逐年增长，原材料和人工成本等价格也在不断上涨，企业发展过程中资金需求相应上升，但是中小企业贸易融资的需求却没有得到相应的支持，我国中小企业贸易融资状况不太理想。
受自身资质差、信用等级低等因素限制，中小外贸企业直接找银行贷款融资的可能性不大，最便捷的融资渠道就只有开展贸易融资。
因此，开展贸易融资作为中小外贸企业解决资金紧张的融资方式之一，可以解决资金紧张。
2008年9月开始的全球性金融危机，使得中小企业融资处境更为艰难。
国际订单的减少，造成大量以出口为主营业务的中小企业资金链纷纷断裂，一度陷入生产经营困境。
据统计数据显示，目前我国中小企业数量超过4200万家，占全国企业总数超过99%，提供约为80%的就业岗位，对税收的贡献率超过50%，生产总值占GDP比重约为60%，其进出口贸易额占总进出口贸易额约为70%，有82%的新产品都是由这些中小企业开发创造的，中小企在激励经济发展方面、增加就业岗位方面、给社会创造财富方面等起着越来越明显的重要作用。
然而金融危机后我国中小企业外贸贸易面临着国内外经济变化所带来了巨大的挑战。
国内经济大环境受货币政策、宏观调控等政策的影响，加速了人民币逐渐升值，美元与人民币的汇率已由2003年年初的6.29上升到2015年6月的6.12，人民币过快升值导致中小企业融资成本、生产成本、税收等其他成本普遍增加，这无疑是给出口产品附加值较低、消耗成本能力较弱的中小企业外贸贸易贸易融资问题进一步增加困难。
同时，国际经济复苏缓慢，市场竞争日益加剧，外国政府为了维护本国经济的发展，对我国的进口产品提出了更高的技术要求，通常以贸易保护主义、技术性贸易壁垒等贸易保护手段不断升级以保护本国产业经济，使得我国中小企业外贸贸易面临更剧烈的国际市场竞争。
据中国人民银行调查报告显示，2013年第三季度贷款总体需求指数为74.7%，其中小微型企业贷款需求指数为76.3%，有近60%的小微型企业表示其融资成本在5%-10%之间，有近40%的小微型企业表示其融资成本超过10%,融资成本的增加加剧了融资需求方与融资供给方矛盾，不仅如此，各种成本的增加，减少了企业原本微小的利润空间，进一步加剧了中小企业贸易融资环境的恶化。
2、中小企业社会融资规模
改革开放过程中涌现出来的各种类型的中小企业，不仅促进了全国和地方经济的发展，而且成为这一时期推动我国经济快速发展的重要力量。
目前中国中小企业已经成为占据多数的企业形态，在数量上远远超过国有大型企业。
社会融资规模是指实体经济（即非金融企业和个人）通过金融体系得到的资金量。
其中，增量指标是指一定时期内（每月、每季或每年）实体经济所获得的资金量。
我国中小企业社会融资规模总体呈扩张趋势，2009-2015年，我国社会融资规模数据见下（图1）。
图12009-2015年社会融资规模数据
如图1,2015年我国社会融资规模增量为16.41万亿元，是2009年末的2.35倍，比同期人民币贷款增速高1.9个百分点，年均增长12.3%；比2009年高48.6个百分点，与同期名义GDP的比率为157.0%。
我国中小企业社会融资规模在结构上有以下几个特点:
一是人民币贷款余额占比呈现明显下降的特征。
2015年我国实体经济的人民币贷款余额为81.43万亿元，是2009年的3.2倍，占同期社会融资规模的66.3%。
二是进一步扩大表外业务对实体经济的资金支持。
2015年实体经济以委托贷款、信托贷款和未贴现的银行承兑汇票方式合计融资余额为21.44万亿元，为2009年的16.7倍；2015年上述三项合计占同期社会融资规模的17.5%，比2009年提高8.2个百分点。
3、中小企业外贸融资的方式
中小企业的融资方式可按不同的标准划分为不同的类型:
（1）按资金的来源不同，分为内源性融资和外源性融资
内源性融资是指企业不断地将自身的利润等转化为投资的一种过程，在企业成立初期时，一般都采用内源性融资的方式，它是企业生存和发展不可或缺的重要组成部分。
该融资形式具有原始性、自主性、低成本性和抗风险性的特点。
外源性融资是指企业通过吸收企业外部的其他经济主体的资本，并转化为投资的一种过程，当企业规模发展到一定阶段之后，往往采用外源性融资的方式。
该融资形式需要借助商业期票、汇票、债券、股票等金融工具，它具有资金来源广泛，融资数额巨大等特点，可以满足企业大额融资的需求。
内源性融资和外源性形式相辅相成，在企业发展的不同阶段发展各自的作用。
一方面，在企业成立初期，如果没有内源性融资的能力，只靠外部投入和借入的资金去发展，不仅面临无法及时获得资金而倒闭的风险，还将使得企业面临巨大的经营风险和财务风险。
另一方面，企业盲目地扩大外源性融资规模，不但会增大企业的经营成本，降低资金的使用效率和报酬率，同时会导致全社会的资金“饥渴症”。
（2）按资金取得的方式不同，分为直接融资和间接融资
直接融资是指资金盈余的单位或个人在股票市场和债券市场等金融市场上购买资金短缺部门的有价证券，资金直接从盈余部门流向短缺部门，而不通过银行等金融中介机构。
直接融资体现了所有权和控制权，其主要证券工具有股票和债券。
间接融资是指资金盈余的单位或个人购买银行等金融机构的间接证券，资金先流入金融机构，金融机构再在股票市场和债券市场等金融市场上购买资金短缺部门的有价证券，资金最终流入企业。
银行等金融机构提供的信贷资金是最常见的间接融资形式，其体现了债券和债务的关系。
根据2010年中国人民银行的调查显示，有90%的企业因资金需求问题申请过银行贷款，在中小企业实际采取的融资方式中，有超过80%是银行贷款，银行贷款超过全社会融资总额的70%以上。
其中商业银行贷款成为最主要的融资形式，国有商业银行对总小企业的贷款金额占中小企业全部贷款金额的37%，股份制商业银行对中小企业贷款金额占21%。
三、我国中小企业贸易融资的障碍
1、宏观政策层面的障碍
对于我国中小企业而言，在宏观政策方面主要是受到法规不完善以及中小企业融资服务体系不健全的阻碍。
（1）我国的贸易融资法规不完善
最近几年以来，相较于我国迅猛发展的金融业务，我国的金融立法存在极为明显的滞后性。
针对贸易融资的有关法律法规仍然没有明确界定业务中关系到的信托、抵押等行为的职责与权利。
而我国现行的法律法规当中仍然存在许多与国际惯例不符的现象。
正式因为我国金融立法存在的滞后性，导致金融机构与企业在开展贸易融资的过程中会面临的风险进一步加剧，导致我国贸易融资业务的发展受到极大的制约。
（2）缺乏健全的中小企业融资服务体系
现阶段，我国仍然没有构建一套系统的、完善的中小企业融资服务制度，尽管当前我国己经成立了许多负责中小企业信用担保的金融机构，然而这些金融机构仍然处于发展的初期，仍然欠缺规范性，显然无法有效解决我国众多中小企业所面临的融资困难。
在德国与日本这些发达国家当中，均己制定了较为完善的中小企业信用担保体系。
日本当前己经建立了众多地方信用保证协会，主要针对地方提供相应的担保服务。
出现保障业务实际代偿的现象之后，对应的保险公库承担7成的责任，而3成的责任则由地方信用保证协会承担，从而有效保证广大信用保障协会的有序发展。
随着我国中小企业的不断发展，国家政府己经认识到在市场中设置中小企业服务机构对于市场经济发展的必要性与重要性，为中小企业安排了一定比例的财政预算，主要用在构建中小企业信用担保部门与服务部门以及扶持中小企业的发展。
然而相较于各个发达国家所制定的帮扶制度来说，我国针对中小企业的信用担保体系才开始制定，经营方式与业务管理仍然处在发展的初期阶段，许多地方仍然不够规范，还需要进行不断的探究与解决。
此外，因为待批准的门槛相对较高，市场上许多中小企业通常都无法满足相应的条件，难以获得融资。
因为我国当前所采用的金融体系，银行在众多金融机构中属于一家独大的情况，导致其自身一些针对中小企业开展的贷款业务遭受一定成的影响。
大多数以银行为主体的金融机构在针对我国部分国有企业改革服务的过程中，基本都在“抓大放小”的过程中开始了“扶大冷小”。
正是处在这种背景当中，银行金融资源分配不平衡，使得各个中小企业难以获得有效的融资。
现阶段，我国在促进中小企业发展方面的金融体系仍然存在较大的趋势，仍旧没有专门构建面向中小企业融资贷款的政策性金融结构。
而针对中小企业发展提供重点服务的小型金融机构仍然非常少，其所提供的业务与产品自然也较为欠缺，覆盖范围及网点延伸的幅度远远不够，缺少一套以金融机构为主要载体的中小企业发展体系。
（3）缺乏地方性中小企业融资机构
现阶段，我国中小企业进行贸易融资的模式存在功能单一、种类少的问题，究其原因，主要在于提供中小企业融资业务的地方融资机构数量不足。
例如，我国大多数城市仍然缺乏针对中小企业融资业务的政策性金融机构，针对中小企业提供贸易融资服务的主要是商业性银行，其中中国银行占比最大。
而中国银行虽然近几年逐渐加大中小企业贸易融资服务比重，然而因为全国性金融机构本身的强势性，导致中小企业难以与其进行良好的交流，金融服务缺乏及时性、有效性。
（4）缺少统一的社会信用评价体系
当前，融资贷款难是我国中小企业在进行贸易的过程中普遍存在的问题，究其原因，主要在于中小企业自身缺少保证金、抵押品以及信用评价，金融机构提供贷款所面临的风险较大，导致其通常难以提供金融服务。
倘若能够构建一套规范、统一的中小企业信用等级评价制度，以此来代替保证金与抵押品，才能够有效推动中小企业快速发展。
体系，从而取代使用实物作为抵押品，将会促进中小外贸企业较快发展。
我国中小企业的信用信息管理体系不够完善。
其一，针对中小企业的征信体系存在较大的缺失。
尽管早在2008年就己经成立了征信中心，并且严格按照人民银行与政府的有关规整制度来进行企业征信体系的管理、构建以及运行，规范了征信业务的相关标准，提供相应的征信服务。
然而我国大部分中小企业的信用信息基本上都是分散在银行、税务、财政、技术监督、法院、海关以及工商等各个机构当中，而有关机构站在保障企业机密的角度，通常都不会提供相关的信息资料，导致征信收集工作难以进行有序的开展。
其二，对中小企业而言，信用评估制度不够规范、完善，不仅缺乏一套统一、规范的社会信用评价制度，并且还缺乏具有绝对权威性的信用评价部门，导致现有的评价结果不够权威。
担保、信用保险等有关信用服务存在严重的滞后性，因为管理体系不够统一、规范，而现有的一些针对中小企业的信用服务企业，因为政府扶持力度不足、与企业及银行的沟通不足、规模资本小等原因，导致其信用服务领域较为局限，针对中小企业的信用服务产品较为单一，难以在市场中形成一套具有公信力的信用评价体系。
2、金融服务层面的障碍
在金融服务层面上的阻碍则包含了金融企业融资手续复杂产品单一、直接融资渠道不畅、缺乏商业性及政策性金融机构支持和融资机构对中小企业存在歧视理念。
（1）金融企业融资手续繁杂产品单一
大多数的中小企业企业都会提出，在向各个金融机构进行融资的时候，办理过程的手续过于繁杂是当前最为突出的现象，其次依次为金融产品单一、融资利率高、金融产品少等现象。
融资机构所制定的融资手续导致广大中小企业的融资成本无形增加。
一方面，中小企业在向融资机构进行贷款的时候，必须要向其提供抵押资产评估费、担保资金、抵押品以及相应的担保，而如果是在该融资机构进行首次贷款，还必须要提供全额的保证金，导致中小企业的融资成本居高不下。
另一方面，融资机构本身为了有效防范各种融资风险，其在提供贷款服务以前，必须要针对中小企业进行详尽的调查，全方位掌握该企业的财务资料。
（2）中小企业直接融资渠道不畅
现阶段，证券与股票是各个中小企业进行融资的主要渠道。
然而在股票市场当中，因为对发行股票筹资限制的约束相对较大，大部分中小企业自身的规模不能满足相关的要求，导致其通过上市来获得融资十分困难。
而现阶段证券市场主要针对城建与工业方面进行服务，中小企业也难以获得有效的融资贷款。
因此，两种渠道受阻，导致中小企业自身的直接融资渠道不畅。
（3）缺乏商业性及政策性金融机构支持
站在商业银行的层面，因为经营管理不够缤密、财务管理不够规范、信息资料不够透明公开等是中小企业自身生产经营过程中普遍存在的问题，所以，当商业银行在面对中小企业的融资申请时，通常会增加贷前审查与贷后管理方面的难度，导致本身较好的信贷方案难以通过。
此外，因为中小企业本身规模的影响，其经营的商品受到国际价格的影响较大，存在巨大的风险，导致商业银行实施贸易融资前期调查的过程中通常都会忽略贸易融资所具有的资产性特征，即便中小企业申请的融资额度不高，但其倘若缺乏降低金融机构融资风险的担保抵押，金融机构单方面也会因为风险方面的问题不提供贷款。
综上所述，金融机构在面对中小企业通常都会提升贷款审核的难度，以此来降低自身承担的业务与信贷风险。
（4）融资机构对中小企业存在歧视理念
金融机构在进行融资方案制定的过程中，大中型企业通常都是其有限考虑的对象。
而一些贸易金融机构也是同样的情况。
尽管贸易融资主要是以该贸易活动当中的现金流量当作履约的来源资金，将结算当中的金融单据或者商业单据等权利凭证当作履约的保证，然而在提供融资业务的时候，其通常也会要求中小企业必须要提供相应的保证金与抵押品。
无形中导致中小企业融资门槛进一步提高。
3、中小企业自身层面的障碍
针对中小企业自身，其障碍主要包含了本身的信用状况、风险意识以及业务人员素质等方面的制约，这也是本小节主要考虑的方向。
（1）自身信用状况较差
中小企业本身的信用情况直接会对贷款额度造成直接的影响。
根据相关调查的数据证明，当前我国50%以上的中小企业的财务管理体系仍然不够完善，其信用等级自然也不够高。
信用等级不高主要体现在企业信用档案记录不完善、商业信用不足等相关方面，而导致中小企业信用等级不高的主要因素在于以下几点:
其一，中小企业自身的制度不够完善。
一直以来，企业自身的制度关系到企业自身的公众形象，衡量一个企业信用的标准主要在于其制度的健全情况，其直接关系到企业的管理体系、产权关系以及组织结构。
而我国当前众多中小企业的内部制度仍然存在着许多不足，比如企业自身合法经营的意识较为薄弱，组织形式方面仍然没有构建较为规范的公司制。
其二，中小企业本身的固定资产较少，流动资产也不够稳定，其无形资产又难以进行有效的估量，导致中小企业的偿债资产亚种不足，再加上自身规模方面的制约，通常难以产生较为稳定的现金流。
上述种种因素导致融资机构对于中小企业的偿债能力不够信任。
其三，中小企业的经营管理不够规范，主要体现为:
财务方面，缺少一整套严格、完善的财务体系，企业会计在进行账务处理的时候具有一定的随意性，存在做假账的情况；市场营销方面，因为规模比较小，中小企业营销模式的制定缺乏市场调研，基本上都是以订单加工来进行产品营销；生产技术方面，因为技术较为落后、资金缺乏，中小企业自身的产品创新能力不高；战略管理方面，中小企业经营管理具有一定的随意性，某些企业不惜违背法律法规，谋取自身的经济利益。
通过三十多年的改革开放，我国早己从传统的计划经济转变为市场经济，在不断的发展进程中，市场对企业自身的信用要求也在不断提升。
然而，许多中小企业没有认识到自身商业信用对于企业发展的重要性，产品以次充好、违约以及债权纠纷的情况仍然非常多。
（2）中小企业风险意识淡薄
我国大部分中小企业对于贸易融资风险的防范意识不足，而贸易融资所关系到的风险种类较为繁杂，主要包含信用风险、汇率风险、利率风险以及国家风险等等，而大多数中小企业根本没有意识到各类风险对自身所产生的致命危害。
例如，针对国家风险的评估工作，中小企业通常都是依靠自己的主观判断，根本没有应用较为科学的方法进行分析，而应用金融产品来实施利率风险与汇率风险规避的情况则更为稀少。
贸易买方市场正在不断形成，非信用证结算模式是今后交易的主流趋势。
而非信用证结算模式则具有更高的风险，而我国许多中小企业急于进行交易，行细致的调研在进行交易的过程中通常都没有针对进口方的详细情况进时间的不断推移最终致使中小企业自身的应收账款额度不断提升。
随着，中小企业进行应收账款收回的难度会不断增大，而当中的绝大多数通常都追回无望。
（3）中小企业缺乏高素质业务人员
一般来说，中小企业的决策层通常都能够与广大员工之间建立较为良好的关系，其也较为清楚广大员工的能力，然而针对广大员工正规业务方面的培训力度则稍显不足。
现阶段，贸易正在以迅猛的势头进行发展，相关的融资模式也在不断进行着变化，当前的融资模式主要是传统融资手段与新型融资手段相结合的方式，融资模式越来越复杂。
处在这种背景下，许多中小企业工作人员自身的知识体系显然己经无法跟上发展形式，而部分业务人员甚至连贸易融资的基础知识都不够了解，无法充分利用贸易融资模式来实现降低经营成本、促成交易的目标。
此外，中小企业工作人员对贸易融资过程中风险的认知程度不够充分，没有掌握充分进行风险防范，通常因为急于获取交易导致中小企业遭受极高的风险。
四、拓展我国中小企业贸易融资的对策与建议
1、建立保障中小企业贸易融资的宏观政策体系
在宏观政策方面的保障主要是考虑到法律法规的建立健全以及企业的信用评级体系的建立与完善这两个方面的要素。
（1）建立和完善中小企业企业贸易融资的法律法规
首先，政府有关立法机构应当建立健全贸易融资的有关规章制度，通过法律的层面来扶持与保护广大中小企业。
与此同时，在制定相关规章制度的过程中必须要明确当事人的有关权利与义务；有关的法律与制度则应当尽量避免法律方面的风险，尽可能降低金融机构与中小企业业务操作方面面临的各种法律风险。
其次，我国各个地区的有关机构应当坚持管理落实我国己经制定的各项推动中小企业发展的法律法规，通过综合考虑地方的实际情况，尽快建立健全推动中小企业发展的地方性法律法规细则，同时还应当不断健全有关的配套措施。
作为政府机构，应当在这当中充分发挥枢纽的重要作用，有效促进金融机构与中小企业开展有效的交流，尽可能为广大中小企业争取更为优惠的融资贷款，通过采用信贷政策调整的方式，着重帮助那些符合我国产业政策，信用资质良好、发展前景广阔的中小企业。
（2）完善
升级会员 