股票知识成交量Word下载.docx
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25、地量——最有价值的技术指标
26、“放量涨停”揭秘
27、量价关系也要区别对待
28、如何分析盘中巨量
29、短线最爱——缩量之后再放量
30、低位巨量阴线是短线黑马的摇篮
31、暴跌暴涨暴量三种必须把握的获利机会
32、庄家出货手法之一：
高位放量滞涨
33、庄家出货手法之三：
高位放量跳水
34、“巨量阴阳”逃顶技巧
35、成交量组合的使用技巧（1-3）
36、如何识别低位放量上涨出逃形态
37、成交组合的使用技巧（4-6）
38、成交量组合的使用技巧（7-9）
39、成交量的陷阱
（一）
40、成交量组合的使用技巧（10-12）
41、成交量的陷阱
（二）
42、如何准确把握个股突破时机:
成交量与K线相结合
（1）
43、成交量与K线相结合
（2）
44、成交量与K线相结合（3）
45、地量再出怎样操作
46、如何看成交量
47、缩量——不同市况下的反技术特征
48、动态看待“成交密集区”
49、反复放量上涨--果断卖出
50、量变决定洗盘幅度与时间
51、从成交量变化判断股票趋势
52、通过成交量的变化来挖掘最佳买入点
53、看透成交量背后的真实含义（图）
54、强庄股洗盘——成交量揭底
55、成交量研究
56、成交量告诉拐点线索
57、均线成交量结合看趋势
成交量温和放大的直观特征就是量柱顶点的连线呈现平滑的反抛物线形上升，线路无剧烈的拐点。
定量的水平应该在３％至５％换手左右方为可靠、温和放大的原因是随着吸筹的延续，外部筹码日益稀少，从而使股票价格逐步上升，但因为是主力有意识的吸纳所以在其刻意调控之下，股价和成交量都被限制在一个温和变化的水平，以防止引起市场的关注。
对“温和放量”的理解要注意三点：
一是不同位置的温和放量有着完全不同的技术意义，其中在相对低位和长期地量后出现的温和放量才是最有技术意义的。
二是温和放量有可能是长线主力的试探性建仓行为，也许会在之后会出现一波上涨行情，但一般还是会走出回调洗盘的走势；
也有可能是长线主力的试盘动作，会根据大盘运行的战略方向确定下一步是反手做空打压股价以在更低位置吸筹，或者在强烈的大盘做多背景下就此展开一轮拉高吸货的攻势。
因此最好把温和放量作为寻找“黑马”的一个参考指标，寻低位介入。
三是温和放量的时间一般不会太长，否则持续吸筹不容易控制股价也会引起市场注意。
在不同时期参与市场的散户群体和散户心理也会有很大变化，所以一个实力主力介入个股的前期为了获取筹码，会采用多种操作手法，但温和放量无疑是其中最主要的一种手法。
这样，在一个长线庄股的走势中出现反复的温和放量也就不足为奇了。
根据成交量的变化寻找黑马，是投资者首先注意到的。
如果主力吸筹较为坚决，则涨时大幅放量、跌时急剧缩量将成为建仓阶段成交量变化的主旋律。
尽管很多情况下，主力吸筹的动作会比较隐蔽，成交量变化的规律性并不明显，但也不是无踪可觅。
一个重要的手段就是观察成交量均线。
如果成交量在均线附近频繁震动，股价上涨时成交量超出均线较多，而股价下跌时成交量低于均线较多，则该股就应成为密切关注的对象。
因为，这表明筹码正在连续不断地集中到主力手中。
需要注意的是，投资者从成交量的变化寻找“黑马”时，必须结合股价的变化进行分析。
因为绝大部分股票中都有一些大户，他们的短线进出，同样会导致成交量出现波动，关键是要把这种随机买卖所造成的波动与主力有意吸纳造成的波动区分开来。
我们知道，随机性波动不存在刻意打压股价的问题，成交量放出时股价容易出现跳跃式上升，而主力吸筹必然要压低买价，因此股价和成交量的上升有一定的连续性。
依据这一原理，可以在成交量变化和股价涨跌之间建立某种联系，通过技术手段过滤掉那些股价跳跃式的成交量放大，了解真实的筹码集中情况。
成交量堆积是另一个重要的观察对象，它对于判断主力的建仓成本有着重要作用。
除了刚上市的新股外，大部分股票都有一个密集成交区域，股价要突破该区域需要消耗大量的能量，而它也就成为主力重要的建仓区域，往往可以在此处以相对较低的成本收集到大量筹码。
所以，那些刚刚突破历史上重要套牢区，并且在以下区域内累积成交量创出历史新高的个股，就非常值得关注，因为它表明新介入主力的实力远胜于以往，其建仓成本亦较高，如果后市没有较大空间的话，大资金是不会轻易为场内资金解套的。
但如果累积成交量并不大，即所谓“轻松过顶”，则需要提高警惕，因为这往往是原有主力所为，由于筹码已有大量积累，使得拉抬较为轻松。
尽管这并不一定意味着股价不能创出新高，但无疑主力的成本比表面看到的要低一些，因此，操作时需要更加重视风险控制，股市整体走势趋弱时尤其需要谨慎。
需要指出的是，在主力开始建仓后，某一区域的成交量越密集，则主力的建仓成本就越靠近这一区域，因为无论是真实买入还是主力对敲，均需耗费成本，密集成交区也就是主力最重要的成本区，累积成交量和换手率越高，则主力的筹码积累就越充分，而且往往实力也较强，此类股票一旦时机成熟，往往有可能一鸣惊人，成为一匹“超级大黑马”。
许多股民投资者对于成交量变化的规律认识不清，K线分析只有与成交量的分析相结合，才能真正地读懂市场的语言，洞悉股价变化的奥妙。
成交量是价格变化的原动力，其在实战技术分析中的地位不言自明。
在这里为大家介绍成交量变化的根本规律——八阶律。
将一个圆形的圆周八等份，依次直线连接圆周上的八个点，将最下面的一根线段标记1，然后再逆时针依次将线段标记2至8，加上横坐标“成交量”纵坐标“股价”，这样我们就得到一个完整的成交量变化，八个阶段的规律图。
现在有些股票软件，也带有动态的成交量“逆时针曲线图”指标，原理即是这个“八阶律”。
如果依股价运行变化轨迹“几”字地四阶段来看，第一阶段皆相同为吸货筑底阶段；
股价运行轨迹第二阶段为拉升阶段，相当 于成交量变化八阶段中的2增量拉升，3等量拉升和4锁筹缩量拉升段；
股价运行轨迹第三阶段为高位筑头阶段，相当于成交量变化八阶段中的5；
股价运行轨迹第四阶段为打压出货阶段，相当于成交量变化八阶段中的6缩量阴跌，7等量下跌，8放量暴跌阶段。
现将成交量变化八个阶段的“八阶律”详述如下：
1）量增价平，转阳信号：
股价经过持续下跌的低位区，出现成交量增加股价企稳现象，此时一般成交量的阳柱线明显多于阴柱，凸凹量差比较明显，说明底部在积聚上涨动力，有主力在进货为中线转阳信号，可以适量买进持股待涨。
有时也会在上升趋势中途也出现“量增价平”，则说明股价上行暂时受挫，只要上升趋势未破，一般整理后仍会有行情。
2）量增价升，买入信号：
成交量持续增加，股价趋势也转为上升，这是短中线最佳的买入信号。
“量增价升”是最常见的多头主动进攻模式，应积极进场买入与庄共舞。
3）量平价升，持续买入：
成交量保持等量水平，股价持续上升，可以在期间适时适量地参与。
4）量减价升，继续持有：
成交量减少，股价仍在继续上升，适宜继续持股，即使如果锁筹现象较好，也只能是小资金短线参与，因为股价已经有了相当的涨幅，接近上涨末期了。
有时在上涨初期也会出现“量减价升”，则可能是昙花一现，但经过补量后仍有上行空间。
5）量减价平，警戒信号：
成交量显著减少，股价经过长期大幅上涨之后，进行横向整理不在上升，此为警戒出货的信号。
此阶段如果突发巨量天量拉出大阳大阴线，无论有无利好利空消息，均应果断派发。
6）量减价跌，卖出信号：
成交量继续减少，股价趋势开始转为下降，为卖出信号。
此为无量阴跌，底部遥遥无期，所谓多头不死跌势不止，一直跌到多头彻底丧失信心斩仓认赔，爆出大的成交量（见阶段8），跌势才会停止，所以在操作上，只要趋势逆转，应及时止损出局。
7）量平价跌，继续卖出：
成交量停止减少，股价急速滑落，此阶段应继续坚持及早卖出的方针，不要买入当心“飞刀断手”。
8）量增价跌，弃卖观望：
股价经过长期大幅下跌之后，出现成交量增加，即使股价仍在下落，也要慎重对待极度恐慌的“杀跌”，所以此阶段的操作原则是放弃卖出空仓观望。
低价区的增量说明有资金接盘，说明后期有望形成底部或反弹的产生，适宜关注。
有时若在趋势逆转跌势的初期出现“量增价跌”，那么更应果断地清仓出局
静态的成交量是平衡的
有买就有卖，成交放大，既说明买的力量在增加，但同时卖的力量也在增加，成交缩小，买的力量在减少，卖的力量也在减少，对后市真有启发意义有限，如果真有一种指标能清楚的揭示未来的动向，那么市场会怎样呢？
既不是猛涨也不是猛跌，而是崩溃，如果所有的人都根据同一个信号买入，而没有人卖出，如何成交，化学反应从原料到成品的过程，整个反应速度是取决于最慢的那一步。
同样，静态的成交量是平衡的，有1000人买就说明有1000人卖，成交量的大小取决于买卖双方力量小的那一方，而非力量大的那一方。
有1000人想买而只有一个人想卖，最后的成交是一而不是1000，1500人想买，而2000人想卖，成交量是1500而非2000，只有买者和卖者平衡，成交量才达到最大。
成交量虚伪的一个重要方面
大资金操盘时刻计划着能诱出的筹码和诱进的资金的最小值最为下一步的操作的依据，成交量是交易双方对市场的反向认同程度的反映。
反向认同度越大，成交量越大，反向认同度越小，则成交量越小，成交量对市场的预示功能是极其有限的，尤其在最近这种很低成交的调整中，很多人还用成交的萎缩来当成什么底，这个时候成交量的委琐，恰恰说明根本少有资金参与，有成交出现的也是多杀多或者继续放量出逃的庄股。
成交量的虚伪的一个重要方面就是对倒，自买自卖，以使对成交量迷信的投资者上当。
要知道股市是一个买入别人不想要的东西而卖出别人想要东西的场所，而且大部分人都是错误的。
庄可以扮演散户，但散户绝不可能扮演庄，庄家行为有时和散户行为是相似的，他更会利用成交量的情形来诱骗一般投资者。
如果投资者一定要用价量关系来判断的话，也一定要分清行情发展的阶段特征，同样的价升量增，出现在大盘的顶部和底部意义完全的不一样。
如何识别突破前的真横盘与假横盘？
股价在运行的轨迹中有三个阶段性特征：
第一，向上攻击；
第二，横盘整理；
第三，向下调整。
强势上扬的个股并不是介入的好时机，当你介入这些所谓的强势品种的时候，恰恰是它们能量耗尽的时期。
科学的买入时机应该是股票价格运动整理的尽头，多头再次聚集的时候。
股票在突破前都会出现横盘，这其中有所谓的真横盘与假横盘。
真横盘是为了今后的再次上攻做铺垫的，这也是我们主要研究的方向。
平台整理完毕突破模式是精确交易中主要的获利模式之一
这种模式主要选择的品种是那些横盘完毕有再次启动迹象的个股。
由于在日线以上的Ｋ线图中，容易被主力的高级骗线所迷惑，只有从15分钟线中才可以找寻到其股价精细的变化。
其看盘要点就是：
首先，第一波上攻的时候有力度，最好伴有涨停板出现。
其次，整理区域量能逐渐萎缩，从盘口分析没有什么成交，几乎是所谓的散户行情，证明抛单很轻。
抛单轻说明：
1．浮动盘已经休息，多空分歧不大；
2．主力持有大量筹码。
处于这种状态下，主力只需要出面扇风点火，股价马上就会启动。
再次放量启动时候的特点是：
15分钟中的均线系统多头发散，还有MACD等中线辅助指标发出买入信号，同时盘口上出现大笔攻击性买单入场，在行进过程中主力多半采取夹板的手法，一气呵成进入拉升阶段，这是主力运作的理想模式。
实战中情况复杂得多，更需要观察大盘的动向来辅助判断。
夹板操作是主力的一种做盘方式
其在即时图表上的表现方式多为：
在某一区间内上下都有主力故意摆设的大笔报价单埋伏，使股价在某一固定范围内窄幅运动。
在建仓、洗盘、拉升，甚至出货的时候都会出现这种特殊的做盘方式，在上攻途中出现这种做法的股票一般后市短线爆发力很强。
可选取那些日线图表没有出现明显拉长阳突破、而是小角度攀升的股票，只要从15分钟的趋势图上可以分辨出今后会出现大级别的上攻行情，再结合盘口语言的基本知识，就可以准确无误地选取到比较精确的买入点。
5、熟练掌握成交量分析是赚钱的开始
因为成交量是行情的基础，股价涨跌，必须用力，想上的快，就需要用更大的力，而成交量就相当于“力”，力越大越持久越好，量大说明力大，“力”大上升的就快，而“持久性”说明有“长劲”，有长劲才能上的更高。
成交量连续持久放大的股票就象登山一样，后劲十足，最后会上的很高。
这样的股票是最理想的牛股，参与价值最大。
与此相反，当我们站在地上跳高时，就是另外一种情况，此时所用的力是“爆发力”，这种“爆发力”虽然跳起来时的速度很快，但是一旦身体脱离地面之后，就没有后续力量了，这种“力”持续的时间很短，因此跳起来的高度是很有限的，最后，怎么跳起来的还会怎么掉下去。
在股票下跌过程中，我们经常会发现一些股票突然在某日放出巨量并快速拉高，但是第二天他的成交量很快就大幅萎缩了，这样的股票就和跳高一样，没有持续的“力”，因此上涨的高度很有限，这样的股票不值得参与，如果盲目追高的话风险是很大的。
在空头排列的情况下，均线系统向下构成持续的压力，股票会出现无量阴跌的走势票，就象自由落体一样，不需要“力”也能跌下来。
在股市中经常会听到这样一句话：
“上涨时必须放量，但下跌时是不需要放量的”。
这句话说的就是这个道理。
另外，那些从高位放量下跌的股票就象俯冲轰炸机一样，更为可怕，它不但具有自由落体的性质，而且，由于在高位开始下跌时是放量的，因此还具有向下的俯冲力，轰炸机俯冲时发动机的推力与机身重力的方向都是向下的，形成强大的下跌合力，非常可怕。
巨量与出逃
某股在平静多日后在巨大的成交量支撑下上冲，全天拉出阳线，似乎主力开始拉升股价了，但具体情况还需仔细分析。
放量上涨只是一个多重条件产生的结果，假设以下条件成立，我们来梳理一下思路。
条件①：
股价横盘一段时间并成交清淡。
条件②：
当天日成交量超过前一交易日五天均量一倍以上。
条件③：
当天涨幅不超过4％。
回想一下当时的情况：
在成交清淡的某一个时点，在两位数的买卖挂单中突然出现三位数的接单，接着买单一路将股价打高。
显然这是非正常的市场交易行为，可以视为主力所为。
接着股价在当天的相对高位进行震荡。
中继换手之后股价带着更大的量再次上冲，这时的买卖挂单已经全部达到四位数，尽管流通股也许不到2个亿，似乎表明市场买单很多，股价还会继续上涨。
但最后不到4％的上涨幅度告诉我们，近期的缩量整理并不会产生如此多的短线获利筹码，因此后面的巨大成交量大部分也应该是主力所为。
假如确实有那么多市场买单，那么股价的上涨幅度就绝对不是这么小。
假如主力正在启动一波行情，那么完全没有必要一开始就做这么大的量。
主力吸引市场买单的真正的目的是出货。
有不少个股出现了这种走势，比如双环科技
无相关信息...
（000707）。
做出1400万股的成交量，达到前5天均量的3倍，上涨2.79％，符合上面的三个条件，结果在后面连续两天跌幅超过5％。
类似的还有益佰制药无相关信息...
（600594）、锌业股份无相关信息...
（000751）等。
至于下跌的幅度则取决于多种因素，比如基本面的情况，主力的出货数量等等。
但有一点是可以确定的，那就是在这种阳线的昭示下不能追高。
这里所提到的主力不一定是真正的主力，假如某个交易者手中握有一张500万股甚至1000万股的卖单，这样的操作是比较合理的。
地量综合分析技巧
由于地量具有低量之后还有更低量的特点，使得地量的研判具有一定滞后性，所以，对地量的分析必须结合其它方面因素的综合分析。
一、地量分析必须结合市场趋势。
当市场整体运行趋势向上时，如果投资者确认曾经出现地量，那么可以在有温和放量伴随的股价上涨过程中择机介入；
当市场整体运行趋势向下时，投资者即使确认前期曾经出现地量走势，也最好不要轻易介入。
因为，在弱势格局中，即使暂时确认了地量，也不排除在今后行情中出现更低的地量。
二、如果市场趋势处于一种平衡市中，那么，对地量的运用要结合技术分析的方法。
技术分析方法有两种：
一种是结合技术形态进行分析，当地量出现的同时，股价或指数也同时走出比较完善的底部形态，其中有圆弧底、V形底、双底、潜伏底、头肩底等底部形态，这时就可以考虑买入。
另一种是结合技术指标分析，主要是参考随机指标KDJ指标和乖离率BIAS指标。
当BIAS指标小于-6，KD指标产生黄金交叉，K线上穿D线，在KD交叉同时，KD指标中的D值小于16，J值小于0，并且确认前期有地量出现时，可以积极介入。
三、选股时，地量分析必须结合个股的实际情况，分析出现地量的具体原因。
是因为股价暴跌，市场中几乎没有获利盘产生的地量，还是庄家高度控盘导致的地量，或是因为股价涨幅过大，缺少跟风盘引起的地量。
投资者要针对不同的地量产生原因，采用不同的投资方法。
四、地量分析需要结合资金动向。
投资者常常有种错觉，认为地量可以止跌。
实际上地量是否能止跌并不取决于地量本身，而取决地量之后的放量。
当增量资金及时介入，就会出现地量地价的情况；
当增量资金介入缓慢时，地量将无法止住下跌的趋势，直到股价下跌到某一深度后，大批增量资金被吸引进来时，方能止跌。
6、尾盘成交量蕴含的背后含义
股价的涨势中，盘整或跌势中的尾盘，其次日开盘的结果可能是迥异。
而洞察这种微妙尾市变化的先机，则一般都是短线投资者梦寐以求的致胜法宝，而判断这一情形最重要的依据则是股价的10日移动平均线的整体运行状态。
（一）涨势中（当10日股价移动平均线呈上扬之势时）
尾盘：
价涨量增：
在涨势中的尾盘量价俱增，是人气充分聚积的征兆，说明市场上的投资者仍然看好后的发展，则次一交易日股价将仍以高盘开出的可能性较大。
价增量缩：
这种情形在涨势中多为高潮阶段时的惜售现象。
次一交易日，股价通常多以跳空高开为主，昨天尾市没有买到的投资者，一般多会填高单价追涨买进。
但是，由于股票没有经过充分换手，高开之后，往往就会因获利盘的增多，卖压同时逐步增大，次一交易日的K线形态上多带有上影响线。
尾盘急跌量大：
如果不是在涨幅巨大的阶段时，出现巨量长阴K线形态，则尾盘出现这种明显急跌量大的现象，多是控盘主力庄家利用尾市进行洗盘清筹。
次一交易日股价往往是将以平盘或者高盘开出，但这种情形的前提是杀尾盘的当日成交量在一定原则上不宜过大。
（二）盘整中（当10日股价移动平均线呈持平之势是时）
尾盘价量俱增：
在盘整阶段末期，多空双方主力经过了较长时间的争战，终以多方主力的努力而占据上风。
盘面此时突然发动攻势，则次一交易日股价往往将以平盘或者高盘开出。
尾盘价跌量增：
在盘整走势中的尾盘，出现价跌量增的现象，说明多空双方主力在势均力敌的对峙中，多方主力由于失去了后援和信心，空方主力则乘势占据上风，胜负已经初见分晓。
盘面此时突然发动攻势，次一交易日股价往往以平盘或者低盘开出，并且大多会因为多方主力反击的无力而渐渐进入盘跌阶段。
关前价量俱增：
在盘整走势中，股价即将遇到关卡，尾盘如果突然出现大量急拉，则次一交易日股价多是以冲关式的高盘开出，但是由于主力庄家并不想或并不具备上攻的实力，仅仅只是借助尾市搞突然袭击，制造出一种向上突破的假象，引诱场外的投资者追涨看多，自已则好趁机出货清仓。
故此极容易形成高开低走，以假突破拉回整理的结局。
（三）跌势中（当10日股价移动平均线呈下跌之势时）
尾盘价跌量缩：
在跌势中，尾盘出现跌量缩的现象，说明买盘无人愿意接单，卖压将转移到次一交易日开盘，而使得次一日股价因卖盘的急于脱手，以低盘开出。
在跌势中，尾盘价量俱增现象的出现，K线图形形态上一般翥会留下下影线，盘走势有两种可能性：
（1）RSI未处低档且K线收中阴时，由于短线资金的介入，而出现反弹的契机。
但是次一交易日股价若是始终在平盘之下游走，则可能是主力庄家利用尾市拉抬诱多，以便次日压低出货，这是大盘将跳空向下的讯号。
（2）RSI处于低档且K线缩小阴小阳时，如果此时量价俱增，配合出现的时机正处于6日RSI的低档，则次一交易日往往多是经高盘开出，并引发一轮反弹的走势。
（四）特殊状况
尾盘在急拉的走势之中，开始出现修正性的反弹，临近收市之时却又被掼压到以最低点报收，说明空方主力仍然主导着优势，此种走势在次一交易日股价将以平盘或者低盘开出，并且次一交易日的股价走势是易跌难涨的。
尾盘前就已经形成明显的涨势，但是尾盘的最后10分钟开始出现抢盘，成交量大幅度放大并且推动股价一路走高，这种情形一般多是投机性的短线客介入追涨，对次一交易日的走势不是十分有利。
次一交易日股价高开之后，因为存在着短线获利盘的压力，如果不能消化这一部分卖盘，涨势就很难持续，卖压在高开之后一般也就会迅速涌现。
成交量和交易量
例如，某只股票成交量显示为1000股，这是表示以买卖双方意愿达成的，即：
买方买进了1000股，同时卖方卖出了1000股。
在计算时成交量是1000股。
但如果计算交易量，则双边计算，买方1000股加买方1000股，计为2000股。
因此，成交量与交易量是有区别的。
平均每笔成交在证券时报上作为公开信息已经发布长时间了，然而在实战中发现，很少有投资者包括股评文章提及通过研究股票平均每笔成交寻找潜力黑马的方法---通过数字说明问题，依其索骥，其实能够洞察成交量背后的庄家真面目。
下面详细介绍这种方法的使用技巧：
一、平均每笔成交=成交总股数/成交总手数当今的股市，广大散户才是市场资金的主流，但是散户投资者受个人资金量限制，很难有单笔数千股甚至数万、数十万股以上的成交，一般3、500股到1000股的成交最为多见。
而大资金运作一只股票，不可能总是几百股地成交，其每笔成交股数必然较大。
那么，观察一只股票如果在数天以上的交易时间里，平均每笔成交均呈现较大值"
例如在1000股以上"
，那么说明该股票必然有较大资金在运作。
这样，根据该股的其他信息综合分析，即可寻找到庄家正在建仓或已高度控盘的黑马。
二、实战手筋
1、庄家在建仓时，连续大手笔地吃进某股票，平均每笔成交会不断呈现较大值，一般在700--1500之间。
例如，2000年1月24日—2000年1月28日0028深益力Ａ一周的平均每笔成交如下：
800.62976.631210.08963.951131.20。
当时该股价位在11.50--12.00之间，其呈现上涨放量，下跌缩量的形态。
分析该股基本面，流通盘3000多万，业绩较差，典型的资产重组概念，极易被庄家相中。
故判断：
此时庄家已初步控盘！
果然，该股于1月28日起发动第一波攻势，然后在17.9-15.0元一线洗盘近一个月，完成高度控盘;
此后一路上涨至最高38.20元"
9月11日复权价"
。
获利超过300%。
2、庄家高度控盘的股
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