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1、财务管理案例集财务管理案 例 集案例1资产负债表1您投资了30，000元于服装制造，随后又向朋友借了30，000元，请在下面空格上完成原始资产负债表。资产负债表 1现金 资本 贷款 2随后，您用50，000元现金去购买机器，请在资产负债表中反映；资产负债表 2固定资产 资本现金 贷款 3您又以赊购的方式买了价值20，000元的原材料，请在资产负债表中反映：资产负债表 3固定资产 资本存货 贷款现金 应付帐款 4花了5，000元把原材料加工变成在产品再转为制成品。请在资产负债表中反映：资产负债表 4固定资产 资本存货 贷款现金 应付帐款 5您以15，000元的价格现销了成本为10，000元的制成

2、品。请在资产负债表中反映：资产负债表 5固定资产 资本存货 利润现金 贷款 应付帐款 6您又以15，000元的价格赊销了成本为10，000元的制成品。请在资产负债表中反映：资产负债表 6固定资产 资本存货 利润应收帐款 贷款现金 应付帐款 7您的贷款应付利息达1，000元，同时您又宣布要发放股息1，000。请在资产负债表中反映：资产负债表 7固定资产 资本存货 利润应收帐款 贷款现金 应付帐款应付利息 应付股息 8您付掉了应计利息1，000元和股息1，000元。请在资产负债表中反映：资产负债表 8固定资产 资本存货 利润应收帐款 贷款现金 应付帐款 9赊购的20，000元现已到期，您以现金付了

3、10，000元。请在资产负债表中反映：资产负债表 9固定资产 资本存货 利润应收帐款 贷款现金 应付帐款 10应收帐款15，000元已经到期，您已收回了10，000元。但发现2，000将无法回收。请在资产负债表中反映：资产负债表 10固定资产 资本存货 利润应收帐款 贷款现金 应付帐款 案例1答案1您投资了30，000元于服装制造，随后又向朋友借了30，000元，请在下面空格上完成原始资产负债表。资产负债表 1现金 60000 资本 30000 贷款 30000 60000 60000 2随后，您用50，000元现金去购买机器，请在资产负债表中反映；资产负债表 2固定资产 50000 资本 3

4、0000现金 10000 贷款 30000 60000 60000 3您又以赊购的方式买了价值20，000元的原材料，请在资产负债表中反映：资产负债表 3固定资产 50000 资本 30000存货 20000 贷款 30000现金 10000 应付帐款 20000 80000 80000 4花了5，000元把原材料加工变成在产品再转为制成品。请在资产负债表中反映：资产负债表 4固定资产 50000 资本 30000存货 25000 贷款 30000现金 5000 应付帐款 20000 80000 80000 5您以15，000元的价格现销了成本为10，000元的制成品。请在资产负债表中反映：资

5、产负债表 5固定资产 50000 资本 30000存货 15000 利润 5000现金 20000 贷款 30000 应付帐款 20000 85000 85000 6您又以15，000元的价格赊销了成本为10，000元的制成品。请在资产负债表中反映：资产负债表 6固定资产 50000 资本 30000存货 5000 利润 10000应收帐款 15000 贷款 30000现金 20000 应付帐款 20000 90000 90000 7您的贷款应付利息达1，000元，同时您又宣布要发放股息1，000。请在资产负债表中反映：资产负债表 7固定资产 50000 资本 30000存货 5000 利润

6、8000 应收帐款 15000 贷款 30000 现金 20000 应付帐款 20000 应付利息 1000 应付股息 1000 90000 90000 8您付掉了应计利息1，000元和股息1，000元。请在资产负债表中反映：资产负债表 8固定资产 50000 资本 30000存货 5000 利润 8000应收帐款 15000 贷款 30000现金 18000 应付帐款 20000 88000 88000 9赊销的20，000元现已到期，您以现金付了10，000元。息1，000元。请在资产负债表中反映：资产负债表 9固定资产 50000 资本 30000存货 5000 利润 8000应收帐款

7、15000 贷款 30000现金 8000 应付帐款 10000 78000 780000 10应收帐款15，000元已经到期，您已收回了10，000元。但发现2，000将无法回收。请在资产负债表中反映：资产负债表 10固定资产 50000 资本 30000存货 5000 利润 6000应收帐款 3000 贷款 30000 现金 18000 应付帐款 10000 76000 760000 案例2资金需要量预测某公司刚刚建立，生产和销售糖果。第一年（191年）的经营估算数据披露如下：销售：1，200，000元；销售成本将占销售的75%；销售费用、财务费用和管理费用将占销售的6.66%（尚未包括折

8、旧）；现销占销售的10%；预计收帐期为91天；预计存货期为60天；预计付款期为30天；需要以现金购买1，000，000的固定资产；折旧率为每年10%；假设没有税负。由上述关于该糖果公司的数据，编制一份报表以显示年底的筹资总需求。 案例2答案1预计损益表（191年年底） 单位：万元销售 120销售成本 9030 销售费用、财务费用和管理费用 8折旧 10 18营业利润 122计算年底时在每个项目上的投资固定资产=100（成本）-10（折旧*10%）=90存货=销售成本/预算期天数*存货期 =90/365*60=14.8应收帐款=销售（赊销）/预算期天数*收帐期 =（120*90%）/365*91

9、=27应付帐款=销售成本/预算期天数*付款期 =90/365*30=7.43计算总筹资需求固定资产 90营运资金 存货 14.8应收帐款 27 41.8应付帐款 （7.4） 34.4 总资产 124.4留存利润 （12）总筹资需求 112.4案例3 预计资产负债表某人计划创办一家新型微型计算机的企业。他估计了头两年交易的数据如下： 请编制第一年和第二年的预计损益表和资产负债表。 案例3答案一损益表 单位：千元第一年 第二年 销售 240 360销货成本原材料 72 108人工 48 72制造费用 20 20租金 24 24折旧 20 20 184 244 56 116销售费用及管理费用 40

10、40营业利润 16 76利息 6 6税前利润 10 70税款 - - 税后利润 10 70注：税款 第一年：10-200（固定资产投资） =无应课税利润190，税损呈转下期 第二年：70-190 =无应课税利润120，税损呈转下期二由损益表，可计算出总融资需求： 资产负债表 单位：千元第一年 第二年 固定资产 200 200减：折旧 20 40180 160流动资产存货 30 45应收帐款 40 6070 105 减：流动负债 应付帐款 （12） （18）58 87 总筹资需求 238 247贷款 （40） （40）实收资本 （160） （160）留用利润 （10） （80）可用融资 （210

11、） （280） 净融资需求 28* （33）*注：存货： 第一年：（72+48）/4=30 第二年：（108+72）/4=45应收帐款：第一年：240/6=40 第二年：360/6=60应付帐款：第一年：72/6=12 第二年：108/6=18 三如果假定能通过银行透支来满足融资需求，则资产负债表（报告式）如下所示： 资产负债表 单位：千元第一年 第二年固定资产 200 200减：折旧 20 40180 160流动资产存货 30 45应收帐款 40 60现金* - 3370 138 减：流动负债 应付帐款 （12） （18） 银行透支*（28） （40） （18） 营运资本（流动资金） 30

12、120 210 280减：长期负债 贷款 （40） （40） 170 240股东权益实收资本 160 160留用利润 10 80 170 240 四请将上述报告式资产负债表转化为帐户式资产负债表：某企业资产负债表 单位：千元资产第一年 第二年负债及股东权益第一年 第二年流动资产：现金*应收帐款存货流动资产合计固定资产：固定资产定值减：累计折旧固定资产净值资产总计 3340 6030 45701382002002040180160 250 298流动负债：银行透支*应付帐款流动负债合计长期负债：贷款负债合计股东权益 资本金 资本公积金 盈余公积金 未分配利润股东权益合计负债及股东权益合计2812

13、184018404080581601601080170240250 298案例4现金流量预测某有限公司是一家文字处理机器的推销商。每台机器成本为1600元，而售价则为2000元。直到1991年12月，销量都为每月50台。该公司预料从来年1月份开始。每月销量将递增20台，直到顶峰：170台。营业成本，包括2000元的折旧，预计如下：千元 一月 二月 三月 四月 五月 六月 6 8 10 12 12 12信用期为：应收帐款60天；应付帐款（设备供应商提供的信用期）30天。营业成本须即时支付。市场调研费12000元须于4月份支付。税款25000元将在3月份支付。每月底存货水平恰好涵盖下月销售量。该有

14、限公司于2000年12月31日之资产负债表如下 单位：千元 固定资产 80 流动资产 存 货 112应收帐款 200 312应付帐款 112 应交税金 25 短期借款 68 205 净流动资产 107187股东权益 股本面值0.25元的普通股 10 未分配利润 177 187请编制2001年1月至6月份每月现金流量预测。案例4答案该有限公司现金预测2001年1月6月 单位：千元11月 12月 1月 2月 3月 4月 5月 6月现金收入 回收现金 - - 100 100 140 180 220 260现金支出 偿付债权人 - - 112 144 176 208 240 272 营业成本 - -

15、4 6 8 10 10 10 市场调研 - - 12 税款 - - 25 总现金支出 - - 116 150 209 230 250 282净现金流量 - - （16） （50） （69） （50） （30） （22）期初结余 - - （68） （84） (134) （203） （253） （283）期末结余 - - （84） (134) (203) （253） （283） （305）注： 销量台 50 50 70 90 110 130 150 170销售收入 100 100 140 180 220 260 300 340销售成本 80 112 144 176 208 240 272案例5财务

16、状况分析Bradbury有限公司是一家位于英格兰西南的私营服装厂商。许多年来，David bradbury兼任公司的董事长和常务理事。在他任职期间，公司的销售额每年以2-3%的速度稳定增长。1998年11月30日，David bradbury宣布退休并把职位移交给儿子Simon。Simon接任不久，旧决定要扩展业务。经过数星期努力，他成功地与一家大服装零售商签定了一项为期5年的合同，以生产一系列体育与消闲服装。此项合同能使每年销售量多增2，000，000元。为执行新合同，Bradbury公司又购置了一批设备与厂房。公司的财务资料如下：年度损益表（截止每年的11月30 日） 单位：千元 1998

17、 1999营业额 9，482 11，365利息和税前利润 914 1，042利息费用 22 81税前利润 892 961税项 358 385税后利润 534 576股利 120 120留存利润 414 456资产负债表（11月30日） 1998 1999固定资产 永远保有的厂房（按成本） 5240 7360厂场设备（净） 2375 4057 7615 11417 流动资产 存货 2386 3420 应收帐款 2540 4280 现金 127 - 5053 7700流动负债：一年内到期金额 应付帐款 1157 2245 税项 358 385 应付股利 120 120 银行透支 - 2424 16

18、35 5174净流动资产 3418 2526 11033 13943长期负债：一年以上到期金额 贷款 1220 3674净资产值 9813 10269股东权益 股本 2000 2000 未分配利润 7813 8269净值 9813 10269(1)计算每年的下列比率1.税前利润率 4.财务杠杆比率 2.运用资本报酬率 5.债务人天数（收帐期） 3.流动比率 6.净资产周转率 (2)使用上列比率及您认为相关的其他比率或资料，评价Bradbury公司的扩展计划的成果。案例5答案 1998 19991税前利润率 （税前利润/销售）100 9.4% 8.5%2运用资本报酬率 （息税前利润/ 运用资本）

19、100 8.3% 7.5%3流动比率 流动资产/流动负债 3.1 1.54财务杠杆比率 （长期贷款/运用资本）100 11.1% 26.4%5债务人天数 （应收帐款/销售）365 97.8天 137.5天6净资产周转率 销售/净资产 0.97 1.11注：上述比率计算基于常用定义。但是，基于其他版本定义的计算也是有效的。 运用资本=总资产-流动负债 =长期负债+所有者权益 净资产=所有者权益 案例6现金流量预测某公司刚刚建立，生产和销售糖果。第一年（191年）的经营估算数据披露如下：销售：1，200，000元；销售成本将占销售的75%；销售和管理费用将占销售的6.66%（尚未包括折旧）；现销占销售的10%；预计收帐期为91天；预计存货期为60天；预计付款期为30天；需要以现金购买1，000，000的固定资产；折旧率为每年10%；假设没有税负。 假定公司收入在一年的四个季度中分别为： 单位：千元一季度 二季度 三季度 四季度 - 200 400 600销售和管理费用折旧按季分摊。 假设第一季度旧准备了期初所需的存货。问题：1。运用上述数字，编制一份报表以显示每季末的筹资总需求。答案： 季度 一 二 三 四 销售 销售成本 销售和管理费用 折旧 营业利润（亏损） 筹资总需求： 季度 一 二 三 四 固定资产 营运资金 存货 应收帐款 应付帐款 总资产 留存利润