证券基础第六章Word文件下载.docx

1、C5000万D1亿5上市公司出现以下（）所述情形，由证券交易所决定终止其股票上市交易。A公司情况发生重大转变，不符合公司债券上市条件B发行公司债券所召募的资金不依照核准的用途利用C公司最近3年持续亏损，在其后1个年度内未能恢复盈利D公司有重大违法行为6下列关于证券投资收益与风险关系的表述中，错误的是（）。A风险较大的证券其要求的收益率相对要高B收益与风险相对应，风险越大，收益就必然越高C收益与风险共生共存，承担风险是获取收益的前提，收益是风险的本钱和报酬D投资者投资的目的是为了取得收益，与此同时又不可避免地面临着投资风险7无涨跌幅限制证券的大宗交易须在前收盘价的正负（）或当日竞价时间内已成交的

2、最高和最低成交价钱之间，由生意两边采用议价协商方式肯定成交价，并经证券交易所确认后成交。A15%B20%C30%D40%8关于上证盈利指数论述不正确的是（）。A上证盈利指数挑选在上证所上市的现金股息率高、分红比较稳定具有必然规模及流动性的180只股票作为样本B反映上海证券市场高盈利股票的整体状况和走势C上证盈利指数采用派许加权综合价钱指数公式计算，以样本股的调整股本数为权数，并采用流通股本占总股本比例分级靠档加权计算方式D上证盈利指数的计算方式、修正方式、调整方式与上证成份股指数相同9下列选项中，属于深圳证券交易所综合指数类的是（）。A深证新指数B深证A股指数C深证B股指数D深证创新指数10在

3、证券发行市场上联系发行人和投资者的是（）。A证券发行人B证券投资者C证券中介机构D监管部门二、多项选择题（下列四个选项中至少有两项符合题意，请找出适当的选项填入括号中。1股息的具体形式可以是（）。A建业股息B股票股息C财产股息D欠债股息2证券发行制度有（）。A注册制B核准制C公司制D会员制3我国证券法规定，上市公司有下列情形之一的，由证券交易所决定暂停其股票上市交易（）。A公司股本总额、股权散布等发生转变再也不具有上市条件B公司不依照规定公开其财务状况，或对财务会计报告作虚假记载，可能误导投资者C公司有重大违法行为D公司最近3年持续亏损4下列各项中，属于场外交易市场的有（）。ANASDAQ市场

4、BEASDAQ市场CSESDAQ市场D深圳证券交易所5关于代办股分转让系统的叙述，正确的是（）。A代办股分转让系统又称三板B以具有代办系统主办券商业务资格的证券公司为核心C为上市股分有限公司提供规范股分转让服务的股分转让平台D代办股分转让系统由中国证券业协会负责自律性管理，以契约明确参与各方的权利、义务和责任6中证指数公司发布的指数有（）。A发行量加权股价指数B沪、深300行业指数C沪、深300指数D中证流通指数7下列关于证券投资的风险与收益的描述中，正确的有（）。A在证券投资中，收益和风险形影相随，收益以风险为代价，风险用收益来补偿B风险和收益的本质联系可以用公式表述为：预期收益率=无风险利

5、率+风险补偿C美国一般将联邦政府发行的短时间国库券视为无风险证券，把短时间国库券利率视为无风险利率D在通货膨胀严重的情况下，债券的票面利率会提高或是会发行浮动利率债券，这种情况是对利率风险的补偿8关于CBOE推出的中国指数描述正确的是（）。A以在纽约证券交易所、纳斯达克证券市场或美国证券交易所上市的16只中国公司股票为样本B合约计算日为到期月的第3个礼拜五，采用现金结算C主要基于海外上市的中国公司D合约标准为每点100美元，最小变更价位为点9此刻人们所说的道-琼斯指数实际上是一组股价平均数，包括的指标有（）。A工业股价平均数B商业股价平均数C运输业股价平均数D公用事业股价平均数10证券发行市场

6、的作用主要表此刻（）。A为资金需求者提供筹措资金的渠道B为政府宏观部门调控经济提供了手腕C为资金供给者提供投资和获利的机缘。实现储蓄向投资转化D形成资金流动的收益导向机制，增进资源配置的不断优化三、判断题（判断下列说法对错，对的在括号中填“A”，错的填“B”。1沪深300指数的指数计算采用派许加权方式，依照样本股的调整股本为权数加权计算。（）2债券的发行价钱可以分为：平价发行、折价发行和溢价发行。3在债券发行的定价方式中，以收益率为标的的美式招标，是以募满发行额为止的中标者所投标的各个价位上的中标收益率作为中标者各自的最终中标收益率，各中标者的认购本钱是不相同的。4我国公司法和证券法规定，股票

7、发行价钱以超过票面金额的价钱发行股票所得的溢价款项列入发行公司的资本公积金。5大宗交易的成交价钱不作为该证券当日的收盘价，也不纳入指数计算，不计入当日行情，因此成交量也不计入该证券的成交总量。6中小企业板块的整体设计可以归纳为“两个不变”和“四个独立”，“两个不变”是指中小企业板块运行所遵循的法律、法规和部门规章与主板市场相同；中小企业板块的上市公司符合主板市场的发行上市条件和信息披露要求。7欠债股息是公司通过成立一种欠债，用债券或应付单据作为股息分派给股东。8我国的股票发行实行核准制并配之以发行审核制度和保荐制度。9非系统风险包括政策风险、经济周期波动风险、利率风险和购买力风险等。10实行核

8、准制的目的在于，证券监管部门能尽法律给予的职能，保证发行的证券符合公众利益和证券市场稳定发展的需要。一、单项选择题1C解析股票发行的定价方式。可以采取协商定价方式、一般询价方式、累计投标询价方式、上网竞价方式等。我国现行的做法是采用第一次公开发行的股票询价制度。按照规定，第一次公开发行股票的公司及其保荐机构应通过问询价对象询价的方式肯定股票发行价钱。故选C。2C解析中小企业板指数以第50只中小企业板股票上市交易的日期为基日，设定基点为1000点。3D解析招标发行是指通过招标方式肯定债券承销商和发行条件的发行方式。按照标的物不同，招标发行可分为价钱招标、收益率招标和缴款期招标。故选D。4C解析我

9、国证券法规定，发行人向不特定对象发行的证券，法律、行政法规规定应当由证券公司承销的，发行人应当同证券公司签定承销协议；向不特定对象发行的证券票面总值超过人民币5000万元，应当由承销团承销。5C解析上市公司有下列情形之一的，由证券交易所决定终止其股票上市交易：公司股本总额、股权散布等发生转变再也不具有上市条件，在证券交易所规定的期限内仍不能达到上市条件；公司不依照规定公开其财务状况，或对财务会计报告作虚假记载，且拒绝纠正；公司最近3年持续亏损，在其后1个年度内未能恢复盈利；公司解散或被宣告破产；证券交易所上市规则规定的其他情形。6B解析一般来讲，收益与风险相对应，但不能说风险越大，收益就必然越

10、高，也存在高风险低收益或高收益低风险的债券。故选B。7C解析有涨跌幅限制证券的大宗交易须在当日涨跌幅价钱限制范围内，无涨跌幅限制证券的大宗交易须在前收盘价的正负30%或当日竞价时间内已成交的最高和最低成交价钱之间，由生意两边采用议价协商方式肯定成交价，并经证券交易所确认后成交。8A解析上证盈利指数挑选在上海证券交易所上市的现金股息率高、分红比较稳定且具有必然规模及流动性的50只股票作为样本，以反映上海证券市场高盈利股票的整体状况和走势。故选A。9A解析在深圳证券交易所的股价指数中，综合指数类包括深证综合指数、深证新指数和中小企业板指数。10C解析证券发行市场由证券发行人、证券投资者和证券中介机

11、构三部份组成。其中，证券中介机构是联系发行人和投资者的专业性中介服务组织。二、多项选择题1ABCD解析股息指股票持有人依据所持有的股票从发行公司分取的获利。股息的具体形式包括现金股息、股票股息、财产股息、欠债股息和建业股息。故选ABCD。2AB解析注册制要求发行人提供关于证券发行本身和和证券发行有关的一切信息。核准制要求发行人将发行申请报请证券监督部门决定。故选AB。3ABCD解析我国证券法规定，上市公司有下列情形之一的，由证券交易所决定暂停其股票上市交易：（1）公司股本总额、股权散布等发生转变再也不具有上市条件；（2）公司不依照规定公开其财务状况，或对财务会计报告作虚假记载，可能误导投资者；

12、（3）公司有重大违法行为；（4）公司最近3年持续亏损；（5）证券交易所上市规则规定的其他情形。4ABC解析深圳证券交易所属于证券交易所市场。故选ABC。5ABD解析代办股分转让系统是为非上市股分有限公司提供规范股分转让服务的服务转让平台。C错误，其他三个选项都是对代办股分转让系统的正确描述。故选ABD。6BCD解析沪、深300行业指数，沪、深300指数和中证流通指数都是中证指数公司发布的指数。我国台湾证券交易所目前发布的股价指数中，以发行股数加权计算的有26种，其中最有代表性的是台湾证券交易所的发行量加权股价指数。故选BCD。7ABC解析D选项在通货膨胀严重的情况下，债券的票面利率会提高或是会

13、发行浮动利率债券，这种情况是对购买力风险的补偿。8ABCD解析四个选项都是对CBOE推出的中国指数的正确描述，故选ABCD。9ACD解析此刻人们所说的道-琼斯指数实际上是一组股价平均数，包括5组指标：（1）工业股价平均数；（2）运输业股价平均数；（3）公用事业股价平均数；（4）股价综合平均数；（5）道-琼斯公正市价指数。故选ACD。10ACD解析证券发行市场通常无固定场所，是一个无形的市场。证券发行市场的作用主要表此刻以下三个方面：（1）为资金需求者提供筹措资金的渠道；（2）为资金供给者提供投资和获利的机缘，实现储蓄向投资转化；（3）形成资金流动的收益导向机制，增进资源配置的不断优化。三、判断

14、题1A解析略2A解析债券的发行价钱是指投资者认购新发行的债券实际支付的价钱。债券的发行价钱可以分为：平价发行，即债券的发行价钱与面值相等；折价发行，即债券以低于面值的价钱发行；溢价发行，即债券以高于面值的价钱发行。3A4A解析股票溢价发行时，超过股票面值的溢价部排列入公司的资本公积金。5B解析大宗交易的成交价钱不作为该证券当日的收盘价，也不纳入指数计算，不计入当日行情，成交量在收盘后计入该证券的成交总量。6A解析中小企业板块的整体设计可以归纳为“两个不变”和“四个独立”。本题关于“两个不变”的表述正确。7A解析欠债股息是股息收入的一种，是指公司通过成立一种欠债，用债券或应付单据作为股息分派给股东。9B解析非系统风险是指只对某个行业或个别公司的证券产生影响的风险，它一般是由某一特殊的因素引发，与整个证券市场的价钱不存在系统、全面的联系，而只对个别或少数证券的收益产生影响。非系统风险包括信用风险、经营风险、财务风险等。10A解析核准制是指发行人申请发行证券，不仅要公开披露与发行证券有关的信息，符合公司法和证券法所规定的条件，而且要求发行人将发行申请报请证券监管部门决定的审核制度。实行核准制的目的在于证券监管部门能尽法律给予的职能，保证发行的证券符合公众利益和证券市场稳定发展的需要。