等级考试《金融市场基础知识》每日一练第45套.docx
《等级考试《金融市场基础知识》每日一练第45套.docx》由会员分享，可在线阅读，更多相关《等级考试《金融市场基础知识》每日一练第45套.docx（33页珍藏版）》请在冰点文库上搜索。
等级考试《金融市场基础知识》每日一练第45套
2020年等级考试《金融市场基础知识》每日一练
考试须知：
1、考试时间：
180分钟。
2、请首先按要求在试卷的指定位置填写您的姓名、准考证号和所在单位的名称。
3、请仔细阅读各种题目的回答要求，在规定的位置填写您的答案。
4、不要在试卷上乱写乱画，不要在标封区填写无关的内容。
5、答案与解析在最后。
姓名:
___________
考号:
___________
一、单选题（共70题）
1.资金盈余单位和资金需求单位直接进行资金融通，并在两者之间建立直接的债权债务关系，这反映了融资的（）。
A.不可逆性
B.差异性
C.直接性
D.分散性
2.货币政策的“三大法宝”是（）。
Ⅰ．法定存款准备金政策
Ⅱ．再贴现政策
Ⅲ．公开市场业务
Ⅳ．窗口指导
A.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
C.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
3.如果有两个以上申报价格符合集合竞价确定成交价的原则，上海证券交易所规定的成交价格为（）。
A.可实现成交价格的最低价格
B.使未成交量最小的申报价格
C.各个价格的平均价格
D.行情显示的前收盘价格
4.以下属于中央银行负债类业务的是（）。
①储备货币
②对其他金融性公司债权
③不计入储备货币的金融公司存款
④政府存款
A.①②③
B.①②④
C.②③④
D.①③④
5.下列属于货币政策工具的是（）。
①利率
②汇率
③收入
④借贷
A.①②③
B.①②④
C.②③④
D.①③④
6.证券金融公司开展转融通业务，应当向证券公司收取一定比例的保证金，确定并公布可充抵保证金证券的种类和折算率。
保证金可以充抵证券，但货币资金占应收取保证金的比例不得低于（）。
A.30％
B.20％
C.15％
D.10％
7.以下（）类股东及其行动人持股超过5％的股份，不会被视为非自由流通股本。
A.公司创建者
B.证券投资公司
C.国有股份
D.战略投资者
8.企业应在中期票据发行文件中约定投资者保护机制，具体包括（）。
Ⅰ．应对企业信用评级下降的有效措施Ⅱ．中期票据利息的计算方法
Ⅲ．中期票据的后期偿还安排Ⅳ．中期票据发生违约后的清偿安排
A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
C.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅳ
9.保荐人的保荐责任期包括（）。
①发行上市全过程
②对发行的股票承担终身责任
③发行上市后一段时间
A.①②③
B.①②
C.①③
D.②③
10.中央银行在证券市场上以（）操作作为政策手段，买卖政府证券。
A.套期保值
B.投融资
C.公开市场
D.营利性
11.企业与企业之间相互提供的，和商品交易直接相联系的资金融通形式是（）。
A.股票市场融资
B.债券市场融资
C.风险投资融资
D.商业信用融资
12.在国际市场上发行和交易中长期有价证券所形成的国际资本流动是（）。
A.国际直接投资
B.国际间接投资
C.投机性资金流动
D.保值性资金流动
13.资本市场的多层次性体现在（）。
①投资者结构的多层次性
②中介机构和监管体系的多层次性
③交易定价的多样性
④交割清算方式的多样性
A.①②③
B.①②④
C.②③④
D.①②③④
14.目前来看，国内证券公司开展国际化业务的主战场是（）。
A.上海市场
B.中国香港市场
C.主板市场
D.创业板市场
15.以下（）不属于证券公司信息报送与披露方面的监管要求。
A.信息报送制度
B.年报审计监管
C.季报审计监管
D.信息公开披露制度
16.结算所实行的结算制度被称为（）。
A.逐月盯市制度
B.逐日盯市制度
C.逐时盯市制度
D.含负债的每日结算制度
17.代销期满，原股东认购股票的数量未达到拟配售数量的比例为（）时，发行人应当按照发行价加算银行同期利息返还给已经认购的股东。
A.60％
B.65％
C.70％
D.75％
18.政治因素对股票价格的影响很大，往往很难预料，主要有（）。
①战争
②政权更迭
③财政政策
④国际社会政治、经济的变化
A.①②③
B.②③④
C.①③④
D.①②④
19.（）是指依法设立的从事证券服务业务的法人机构，主要包括证券投资咨询机构、财务顾问机构、资信评级机构、资产评估机构、会计师事务所、律师事务所。
A.金融服务机构
B.证券服务机构
C.金融咨询机构
D.证券咨询机构
20.（）又称为市场流动性风险，是指资产价值不受损害下而进行变现的能力。
A.资产流动性风险
B.市场风险
C.投机风险
D.操作风险
21.证券服务机构制作、出具的文件有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，给他人造成损失的，应当与（）、上市公司承担连带赔偿责任，但是，能够证明自己没有过错的除外。
A.证券投资者
B.发行人
C.上市公司
D.资信评级机构
22.出于保护投资者尤其是中小投资者的利益，大多数国家和地区都对投资者适当性问题做出了规定和指引，不包括（）参与主体。
A.律师业协会
B.政府监管机构
C.行业自律组织
D.金融企业
23.下列关于上证50ETF期权合约的说法错误的是（）
A.合约标的为上证50ETF交易型开放式指数证券投资基金
B.包括认购期权、认沽期权两类
C.到期月份分别为当月、下月及随后的一个季月
D.采用实物交易方式
24.证券公司IB业务的业务范围包括（）。
Ⅰ．协助办理开户手续
Ⅱ．提供期货行情信息、交易设施
Ⅲ．募集资金
Ⅳ．中国证监会规定的其他服务
A.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
25.证券投资基金是一种集合投资方式，它与股票、债券的区别在于（）。
①反映的经济关系不同
②筹集资金的投向不同
③收益风险水平不同
④发行方式不同
A.①②③
B.②③④
C.①②④
D.①③④
26.个人投资者开通科创板股票交易权限的，应符合的条件是（）。
A.申请权限开通前10个交易日证券账户及资金账户内的资产日均不低于人民币50万元（不包括该投资者通过融资融券融入的资金和证券）
B.参与证券交易24个月以上
C.申请权限开通前20个交易日证券账户及资金账户内的资产日均不低于人民币50万元（包括该投资者通过融资融券融入的资金和证券）
D.参与证券交易12个月以上
27.申请证券、期货投资咨询从业资格的机构，若分别从事证券或者期货投资咨询业务的机构，有（）名以上取得证券、期货投资咨询从业资格的专职人员；同时从事证券和期货投资咨询业务的机构，有（）名以上取得证券、期货投资咨询从业资格的专职人员。
A.10；15
B.10；10
C.8；10
D.5；10
28.金融业区域内短期资金成本的基准指标包括（）。
①SHIBOR
②HIBOR
③EURIBOR
④TIBOR
A.①②③④
B.①③④
C.①②④
D.②③④
29.伞形基金又称为（），是指多个基金共用一个基金合同，子基金独立运作并直接可以相互转换的一种基金结构形式。
A.分级基金
B.混合型基金
C.结构型基金
D.系列基金
30.下列有关政府债券的说法中，不正确的说法是（）。
A.在各类债券中，政府债券的信用等级并非最高
B.购买政府债券，是一种较安全的投资选择
C.发达的二级市场为政府债券的转让提供了方便，使其流通性大大增强
D.国债的利息收入可免纳个人所得税
31.根据投资者的心理因素，可以将证券市场投资者分为（）。
①投机型
②稳健型
③冒险型
④中庸型
A.①②③
B.②③④
C.①②④
D.①③④
32.基金资产总值是指基金全部资产的价值总和。
现已知A公司的基金资产总值为450万元，基金负债为300万元，基金的全部份额为300。
则A公司的基金资产份额净值为（）。
A.1．5万元
B.1万元
C.0．5万元
D.无法计算
33.我国证券登记结算制度包括哪些内容（）。
①证券实名制
②货银对付的交收制度
③分级结算制度和结算参与人制度
④全额结算制度
⑤结算证券和资金的专用制度
A.①③④⑤
B.①②③④
C.①②③⑤
D.②③④⑤
34.大多数高新技术领域的中小企业，无法提供有效的担保和抵押，在创业初期或市场扩张期往往会选择（）方式进行融资。
A.股票市场融资
B.债券市场融资
C.风险投资融资
D.民间借贷
35.下面关于中国证券业协会的表述正确的有（）。
①中国证券业协会正式成立于1991年8月28日
②具有独立法人地位、由经营证券业务的证券公司自愿组成
③是非营利性社会团体法人，是证券业的自律组织
④采取会员制的组织形式，证券公司应当加入中国证券业协会
⑤中国证券业协会章程由会员大会制定，并报中国证监会备案
A.①②③④
B.②③④⑤
C.①③④⑤
D.①②③④⑤
36.既是证券市场上重要的中介机构，又是证券市场上重要的机构投资者的是（）。
A.会计师事务所
B.证券公司
C.资产评估事务所
D.投资咨询公司
37.证券公司经营融资融券业务，应当以自己的名义在商业银行分别开立（）。
①融资专用资金账户
②客户信用交易担保资金账户
③信用交易证券交收账户
④信用交易资金交收账户
A.①②
B.①②③
C.①②④
D.①②③④
38.交易者买入（），是因为他预期基础金融工具的价格在近期内将会下跌。
A.欧式期权
B.美式期权
C.认购期权
D.认沽期权
39.传统的证券发行是以（）为基础，而资产证券化是以（）为基础发行证券。
A.企业；特定的资产池
B.特定的资产池；企业
C.个人；特定的资产池
D.特定的资产池；公司
40.在QDII制度中，单只基金、集合计划持有同一家银行的存款不得超过基金、集合计划净值的（），在基金、集合计划托管账户的存款可以不受上述限制。
A.10％
B.15％
C.20％
D.25％
41.货币随时间的推移而发生的增值是货币的（）。
A.现值
B.内在价值
C.时间价值
D.终值
42.在考虑影响公司股价变动的因素时，进行宏观经济与政策因素分析通常会考虑（）。
①经济周期循环
②货币政策
③市场利率
④企业经营状况
A.①②③
B.②③④
C.①②④
D.①③④
43.下列（）财产可以作为股东出资的资产。
①人民币
②美元
③土地使用权
④暂未能合理估价的古董字画
⑤一栋商用大楼
A.①③④⑤
B.①②④⑤
C.①②③⑤
D.①②③④
44.基金合同生效后，投资者申请购买基金份额的行为被称作是（）。
A.申购
B.认购
C.购买
D.赎回
45.投资学中，通常把（）之和称为名义无风险收益率，一般用相同期限零息国债的到期收益率来近似表示。
A.当期收益率；预期通货膨胀率
B.真实无风险收益率；预期通货膨胀率
C.真实无风险收益率；风险溢价
D.当期收益率；风险溢价
46.在基金市场上存在许多不同的参与主体，依据所承担的责任与作用的不同，可以将基金市场的参与主体分为（）。
①基金当事人
②基金服务机构
③基金的监管机构和自律组织
④其他机构
A.①②③
B.①③④
C.①②④
D.①②③④
47.上市公司出现（）情形可以向证券交易所申请退市。
①上市股东大会决议主动撤回其股票在证券交易所的交易，并决定不再在该交易所交易
②上市公司被其他公司实施控股合并
③上市公司股东大会决议公司解散
④除上市公司股东外的其他收购人向所有股东发出收购或收购全部或者部分股份要约，导致公司股本总额、股权分布等发生变化，不再具备上市条件
A.①③④
B.②③④
C.①②③
D.①②④
48.下列关于股票价值与价格的说法中，正确的是（）。
Ⅰ．股票的账面价值又称为面值，即在股票票面上标明的金额
Ⅱ．股票价格是指股票在证券市场上买卖的价格，从理论上说，股票价格应由其价值决定
Ⅲ．股票及其他有价证券的理论价格是根据现值理论而来的
Ⅳ．股票的市场价格一般是指股票在一级市场上交易的价格
A.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
C.Ⅱ、Ⅲ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
49.1949～1978年，为适应高度集中统一的计划经济体制，我国建立起大一统模式的金融体系，此时，建立新中国金融体系的首要任务包括（）。
①成立非银行金融机构
②建立统一的人民币制度
③成立新中国的金融机构体系
④建立以中央银行为中心的多金融主体分工协作的金融体系
A.①③
B.①②
C.②③
D.③④
50.外汇市场发展与汇率市场化改革、资本开放进程、人民币国际化齐头并进，相辅相成，以下关于外汇市场表述正确的是（）。
①人民币外汇市场包括在岸市场和离岸市场
②银行间外汇市场交易方式分为竞价和询价两种，其中竞价交易占主导地位
③我国银行间外汇市场完整，形成了具备价格发现、风险管理和配置资源功能的场所
④我国的外汇市场交易工具包括即期、远期和掉期等类型
A.①②
B.②③
C.①④
D.③④
51.以下不属于公开市场业务发挥作用的传导作用标量的是（）。
A.价格
B.法定存款准备金率
C.市场利率
D.信贷规模
52.多数情况下，（）并不进行实物交收，而是在合约到期前进行反向交易平仓了结，而且，交易双方并不知道也不需要知道交易对手的情况。
A.现货合约
B.远期合约
C.金融远期合约
D.期货合约
53.在计算沪深300指数时，采用分级靠档的方法，已知自由流通比例为大于40小于等于50时的加权比例为50％，自由流通比例为大于50小于等于60时的加权比例为60％，股票A的总股本为8000万元，非自由流通股本为4500万元，则计算出的加权股本应为（）万元。
A.4800
B.4200
C.4000
D.3600
54.记名股票相较于无记名股票的特点不包括（）。
A.可以一次或分次缴纳出资额
B.相对安全
C.股东权利归属于股票的持有人
D.转让相对复杂
55.国际长期资金流动主要包括（）。
①国际信贷
②国际直接投资
③国际间接投资
④贸易资金的流动
A.①②③
B.①②④
C.②③④
D.①③④
56.下面对上市公司再融资描述错误的是（）。
A.上市公司再融资是指上市公司为达到增加资本和募集资金的目的而再发行股票或可转换债券的行为
B.增发会扩大股东人数，分散股权，避免股份过度集中
C.定向增发不会直接影响公司原股东利益
D.可转换债券能以较低的成本筹集到所需要的资金，能使公司将筹集到的期限有限的资金转化为长期稳定的股本，扩大了股本规模
57.英国中央政府债券被称为（），是英国债券市场的主力品种。
A.国际债券
B.公司债券
C.金边债券
D.猛犬债券
58.下面关于证券业协会的组织机构表述正确的有（）。
①中国证券业协会的最高权力机构是由全体会员组成的会员大会，理事会为其执行机构
②中国证券业协会实行会员负责制
③中国证券业协会会员由单位会员构成，包括法定会员、普通会员和特别会员，另设观察员
④法定会员是经中国证监会批准设立的证券公司
⑤特别会员包括申请加入协会的证券交易所、证券登记结算机构等
A.①②③④
B.②③④⑤
C.①③④⑤
D.①②③④⑤
59.全国社保基金境外投资的比例，按成本计算，不得超过全国社保基金总资产的（）。
A.10％
B.15％
C.20％
D.25％
60.为了更好地理解债券的收益率，引进了收益率曲线这个概念，收益率曲线的基本类型有（）。
①正向的
②反向的
③水平的
④拱形的
A.①②③
B.②③④
C.①③④
D.①②③④
61.股票溢价发行时，高于面值的部分计入（）。
A.资本账户
B.资本公积
C.盈余公积
D.负债
62.在基金运作中，（）居主导与核心位置。
A.基金销售者
B.基金投资者
C.基金管理人
D.基金托管人
63.属于信用传导机制和资产价格传导机制共同变量的是（）。
①净值
②托宾q
③股价
④投资
A.①②
B.②③
C.③④
D.①③
64.证券投资基金按照基金的组织形式可划分为（）和（）。
A.封闭式基金；开放式基金
B.契约型基金；公司型基金
C.股权投资基金；风险投资基金
D.主动型基金；被动型基金
65.按照《关于调整证券资格会计师事务所申请条件的通知》的规定，会计师事务所申请证券资格的，需依法成立（）年以上。
A.10
B.8
C.5
D.3
66.关于股权类期货，下列说法中正确的有（）。
①股票价格指数期货是以股票价格指数为基础变量的期货交易，是为适应人们控制股市风险，尤其是系统性风险的需要而产生的
②事实上，股票期货均实行现金交割，买卖双方只需要按规定的合约乘数乘以价差，盈亏以现金方式进行交割
③所有上市交易的股票均有期货交易
④股票组合的期货是金融期货中最新的一类，是以标准化的股票组合为基础资产的金融期货
A.①②③④
B.①②④
C.①③④
D.②③④
67.国债以竞争性招标方式发行，标的为利率时，标位变动幅度为（）。
A.0．01％
B.0．001％
C.0．1％
D.0．0001％
68.不具备证券自营业务资格的证券公司，其自有资金只能以（）为目的，参与国债期货交易。
A.活跃证券市场
B.套期保值
C.利益输送
D.增加流动性
69.金融衍生工具从（）分类的角度，可以划分为股权类产品的衍生工具、货币衍生工具、利率衍生工具、信用衍生工具以及其他衍生工具。
A.产品形态
B.自身交易方式
C.基础工具
D.交易场所的不同
70.根据《全国银行间债券市场金融债券发行管理办法》，商业银行发行金融债券应具备的条件有（）。
①最近五年连续盈利
②具有良好的公司治理机制
③最近三年没有重大违法、违规行为
④核心资本充足率不低于3％
A.①③
B.①②
C.①④
D.②③
单选题答案：
1：
C2：
B3：
B4：
D5：
B6：
C7：
B
8：
D9：
C10：
C11：
D12：
B13：
D14：
B
15：
C16：
B17：
C18：
D19：
B20：
A21：
B
22：
A23：
C24：
D25：
A26：
B27：
D28：
A
29：
D30：
A31：
B32：
C33：
C34：
C35：
C
36：
B37：
A38：
D39：
A40：
C41：
C42：
A
43：
C44：
A45：
B46：
A47：
A48：
C49：
C
50：
C51：
B52：
D53：
C54：
C55：
A56：
C
57：
C58：
C59：
C60：
D61：
B62：
C63：
C
64：
B65：
C66：
B67：
A68：
B69：
C70：
D
单选题相关解析：
1：
考点：
本题主要考查直接融资的特点。
直接融资的特点包括直接性、分散性、融资的信誉有较大的差异性、部分融资方式具有不可逆性、融资者有相对较强的自主性。
直接融资的基本特点是融资的直接性，即资金盈余单位和资金需求单位直接进行资金融通，并在两者之间建立直接的债权债务关系。
2：
中央银行经常采用的一般性货币政策工具主要有法定存款准备金政策、再贴现政策和公开市场业务，这三大传统的政策工具有时也被称为货币政策的“三大法宝”。
3：
考点：
集合竞价时，如果有两个以上申报价格符合集合竞价确定成交价的原则，上海证券交易所规定的成交价格为使未成交量最小的申报价格。
4：
考点：
中央银行负债业务包括储备货币、不计入储备货币的金融公司存款、发行债券、政府存款、国外存款、自有资金和其他负债。
对其他金融性公司债权属于中央银行资产类业务。
5：
考点：
货币政策是中央银行利用其掌握的利率、汇率、借贷、货币发行、外汇管理及金融法规等工具，采用的各种控制和调节和货币供应量或信贷规模的方针、政策和措施的总称。
6：
考点：
证券金融公司开展转融通业务，应当向证券公司收取一定比例的保证金，确定并公布可充抵保证金证券的种类和折算率。
保证金可以充抵证券，但货币资金占应收取保证金的比例不得低于15％。
7：
考点：
公司创建者、家族、高级管理者等长期持有的股份，国有股份，战略投资者持有的股份，员工持股计划，上述四类股东及其一致行动人持股超过5％的股份，被视为非自由流通股本。
8：
企业应在中期票据发行文件中约定投资者保护机制，包括应对企业信用评级下降、财务状况恶化或其他可能影响投资者利益情况的有效措施，以及中期票据发生违约后的清偿安排。
9：
考点：
保荐人的保荐责任期包括发行上市全过程和发行上市后一段时间。
10：
中央银行以公开市场操作作为政策手段，通过买卖政府债券或金融债券，影响货币供应量进行宏观调控。
11：
考点：
本题主要考查商业信用融资的概念。
商业信用融资是企业与企业之间相互提供的，和商品交易直接相联系的资金融通形式。
12：
国际间接投资也就是国际证券投资，是指在国际证券市场上发行和交易中长期有价证券所形成的国际资本流动。
这些有价证券包括优先股股票、普通股股票、政府债券、企业债券以及一些国际组织发行的债券等。
13：
考点：
以上四个选项均体现了资本市场的多层次性。
资本市场的多层次特性还体现在投资者结构、中介机构和监管体系的多层次，交易定价、交割清算方式的多样性，它们与多层次市场共同构成了一个有机平衡的金融生态系统。
14：
考点：
目前来看，国内证券公司开展国际化业务的主战场仍是中国香港市场。
15：
对证券公司信息报送与披露方面的监管要求包括三个：
一是信息报送制度。
二是信息公开披露制度。
三是年报审计监管。
16：
结算所实行无负债的每日结算制度，又被称为“逐日盯市制度”，就是以每种期货合约在交易日收盘的规定时间内的平均成交价作为当日结算价，与每笔交易成交时的价格作对照，计算每个结算所会员账户的浮动盈亏，进行随市清算。
17：
考点：
代销期满，原股东认购股票的数量未达到拟配售数量的比例70％的，发行人应当按照发行价加算银行同期利息返还给已经认购的股东。
18：
考点：
考查政治因素对股价变化的影响。
注意审题，题目问的是政治因素。
政治因素对股票价格的影响很大，往往很难预料，主要有：
（1）战争。
（2）政权更迭、领袖更替等政治事件。
（3）政府重大经济政策的出台、社会经济发展规划的制定、重要法规的颁布等。
（4）国际社会政治、经济的变化。
（5）因发生不可预料和不可抵抗的自然灾害或不幸事件。
而财政政策是宏观经济与政策因素，故不选财政政策。
19：
考点：
证券服务机构是指依法设立的从事证券服务业务的法人机构，主要包括证券投资咨询机构、财务顾问机构、资信评级机构、资产评估机构、会计师事务所、律师事务所。
20：
资产流动性风险又称为市场流动性风险，是指资产价值不受损害下而进行变现的能力。
21：
证券服务机构为证券的发行、上市、交易等证券业务活动制作、出具审计报告、资产评估报告、财务顾问报告、资信评级报告或者法律意见书等文件，应当勤勉尽责，对所依据的文件资料内容的真实性、准确性、完整性进行核查和验证。
其制作、出具的文件有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，给他人造成损失的，应当与发行人、上市公司承担连带赔偿责任，但是，能
升级会员 