南京银行财务分析报告文档格式.docx

南京银行财务分析报告文档格式.docx

《南京银行财务分析报告文档格式.docx》由会员分享，可在线阅读，更多相关《南京银行财务分析报告文档格式.docx（20页珍藏版）》请在冰点文库上搜索。

现有竞争者之间的竞争、潜在竞争者之间的竞争、替代品的威胁、买方讨价还价能力和供方讨价还价能力。

这五种竞争力量共同决定着一个产业的市场竞争强度和最终盈利能力。

1.现有竞争者之间的竞争

从市场结构来看，目前我国银行业集中度高，产品差别化程度小，进入壁垒高，具有比较典型的寡头垄断市场的特征。

对于城市商业银行而言，面临的同业竞争压力越来越大。

目前，江苏省各商业银行及金融机构存贷款情况见表

2潜在进入者的威胁

一方面，在金融管制放松及金融网络技术发展的背景下，银行业的业务边界日渐模糊，一些IT企业、工商企业开始尝试介入金融服务业，它们崭新的运作模式给较为弱小的城市商业银行带来了巨大冲击。

另一方面，由于各国对银行都有严格的标准，因而对于南京银行来说，潜在进入者在更多的情况下表现为市场进入准入，即外国银行的竞争。

随着中国加入WTO步伐的加快，外国银行进入后，必定会在服务、管理、技术、创新等方面对南京银行造成一定的威胁。

3.银行产品的可替代性

随着资本市场的发展，资金需求者的融资渠道越来越多样化，使银行客户群体与结构发生变化，城市商业银行金融创新、产品开发能力较为薄弱，客户资源将发生转移。

4.买方讨价还价能力

城市商业银行的买方是居民和企业，他们的讨价还价主要体现在压低价格和要求高质量的服务。

由于银行产品的同质性，买方选择哪家银行并不对南京银行造成实质性的影响。

随着市场竞争日益激烈和产品可替代性加大，客户对特定金融机构的依赖性不断下降，而对银行服务的质量、范围、信息、收益率的要求越来越高，银行客户的谈判力量逐步加强。

但是一般情况下，各大银行为买方提供的服务越相似，买方讨价还价的能力就越弱。

且目前，相对于银行而言，买方的讨价还价能力还是不足的，尤其是居民。

5.供方讨价还价能力

所谓的供方是指金融市场的供方，更准确的说是提供服务的一方，即银行。

由于南京银行的资金主要来源是存款，存款利率决定了其经营成本。

由于我国银行利率受国家宏观政策的调控，且其他投资渠道有限，因此银行就成为居民和企业存款的主要去处，加之存款者相对于银行过于分散，所以他们与南京银行讨价还价的能力并不强大，也就是说作为供方的银行相对于买方其讨价还价能力还是很强的。

由于缺乏战略意识、市场定位模糊以及自身存在的劣势，导致南京银行在目前的市场竞争中处在十分不利的位置。

因此，如何制定科学明晰的发展战略，合理有效地去利用和整合外部资源，取长补短，应是探索南京银行发展道路的基本立足点。

三、资产负债表分析

资产负债表

科目

2013/12/31

现金及存放同业款项

17,484,492,000.00

短期借款

货币资金

其中：

质押借款

客户资金存款

拆入资金

8,704,899,000.00

存放中央银行款项

49,593,789,000.00

交易性金融负债

结算备付金

衍生金融负债

414,749,000.00

客户备付金

卖出回购金融资产款

27,326,601,000.00

贵金属

吸收存款

260,149,321,000.00

拆出资金

1,996,547,000.00

代理买卖证券款

交易性金融资产

3,454,611,000.00

代理承销证券款

衍生金融资产

399,400,000.00

应付帐款

买入返售金融资产

60,388,771,000.00

应付票据

应收利息

3,480,002,000.00

预收款项

应收保费

预收保费

应收代位追偿款

应付手续费及佣金

应收分保帐款

应付分保帐款

应收分保未到期责任准备金

应付职工薪酬

706,698,000.00

应收分保未决赔款准备金

应交税费

704,003,000.00

应收分保寿险责任准备金

应付利息

3,625,461,000.00

应收分保长期健康险责任准备金

代理业务负债

保户质押贷款

预计负债

定期存款

应付赔付款

发放贷款及垫款

143,057,806,000.00

应付保单红利

存出保证金

保户储金及投资款

代理业务资产

未到期责任准备金

应收款项

63,527,021,000.00

未决赔款准备金

预付款项

寿险责任准备金

可供出售金融资产

45,062,763,000.00

长期健康险责任准备金

持有至到期投资

39,319,296,000.00

长期借款

长期股权投资

2,181,797,000.00

应付债券

10,277,633,000.00

存出资本保证金

独立帐户负债

投资性房地产

24,573,000.00

递延所得税负债

存货

其他负债

811,532,000.00

固定资产

2,188,056,000.00

负债合计

407,201,159,000.00

在建工程

实收资本（或股本）

2,968,933,000.00

无形资产

120,037,000.00

资本公积

9,020,126,000.00

交易席位费

减：

库存股

长期待摊费用

盈余公积

1,578,088,000.00

固定资产清理

一般风险准备

5,075,391,000.00

独立帐户资产

未分配利润

7,947,453,000.00

递延所得税资产

1,092,388,000.00

少数股东权益

266,143,000.00

其他资产

685,944,000.00

外币报表折算差额

资产总计

434,057,293,000.00

非正常经营项目收益调整

向中央银行借款

100,000,000.00

所有者权益（或股东权益）合计

26,856,134,000.00

同业及其他金融机构存放款项

94,380,262,000.00

负债和所有者权益（或股东权益）总计

（一）、资产负债表水平分析

1.从资产或投资角度进行分析评价

南京银行总资产本期增加9026514万元，增长幅度为26.26%，说明南京银行本年资产规模有较大幅度的提升，进一步分析可以发现：

（1）流动资产本期增加539014万元，增长幅度为4.73%，使资产规模增加了1.57%，非流动资产本期增加了8487500万元，增长幅度为45.35%，使资产规模增加了24.69%，两者合计使总资产增加了9026514万元，增长幅度为26.26%。

（2）本期总资产的增长主要体现在非流动资产的增长上，从这点看，南京银行的资产的流动性有所减。

其增长主要变现在发放贷款及垫款，可供出售金融资产，持有至到期投资。

（3）流动资产对总资产的增加的影响是极小的，流动资产的增长主要体现在货币资金的增长上，货币资金的增加对南京银行满足资金流动性是有利的。

2.从筹资或权益角度进行分析评价

该公司权益总额较上年同期增加9026514万元，增长幅度为26.26%，说明南京银行本年权益总额有较大幅度的增长，进一步分析可以发现：

（1）负债本期增加8821976万元，增长的幅度为27.66%。

使权益总额增长了20.32%，股东权益本期增加了204538万元，增长的幅度为8.24%，使得权益总额增长了0.3%，两者合计使得权益总额本期增加9026514万元，增长幅度为20.62。

（2）本期权益总额增长主要体现在负债增长上，流动负债增长是其主要方面。

流动负债本期增长8846471万元，增长幅度为28.76%，对权益总额的影响为25.73%，这种变动导致公司偿债压力的加大和财务风险的增加。

（3）股东权益本期增加204538万元，增长幅度为8.24%，对权益总额的影响为0.59%。

（二）、资产负债表垂直分析

1.资产结构的分析评价

（1）从静态方面分析，就一般意义而言，流动资产变现能力强，其资产风险较小。

非流动资产变现能力较差，其资产风险较大。

南京银行流动资产比重为44.95%。

非流动资产比重为55.05%，根据其资产结构，认为南京银行资产的流动性较弱，资产风险较大。

（2）从动态方面分析，本期南京银行流动资产比重下降了5.65%，非流动资产比重上升了0.6168%，结合各资产项目的结构变动情况来看，除了发放贷款及垫款，可供出售金融资产，持有至到期投资项目变动外，其他项目变动幅度不是很大，说明南京银行资产结构相对比较稳定。

2.资本结构的分析评价

（1）静态方面看，该公司股东权益比重为6.18%，负债比重为93.82%，资产负债率还是比较高的，财务风险相对较大，这样的财务结构是否合适，仅凭以上分析难以做出判断，必须结合企业盈利能力，通过权益结构优化分析才能予以说明。

（2）从动态方面看，该公司权益比重下降了1.03%，负债比重上升了1.03%，各项目变动幅度不大，表明该公司资本结构还是比较稳定的，财务实力略有。

四、利润表分析

利润表

2013年度

一、营业收入

10,478,294,000.00

提取保险责任准备金

利息净收入

9,096,271,000.00

摊回保险责任准备金

利息收入

20,768,255,000.00

保单红利支出

利息支出

11,671,984,000.00

分保费用

手续费及佣金净收入

1,180,270,000.00

营业税金及附加

840,371,000.00

手续费及佣金收入

1,241,851,000.00

手续费及佣金支出2

手续费及佣金支出

61,581,000.00

业务及管理费

3,251,662,000.00

代理买卖证券业务净收入

摊回分保费用

证券承销业务净收入

资产减值损失

820,963,000.00

委托客户管理资产业务净收入

其他业务成本

3,609,000.00

已赚保费

三、营业利润

5,561,689,000.00

保险业务收入

加：

补贴收入

分保费收入

营业外收入

64,340,000.00

分出保费

营业外支出

17,508,000.00

提取未到期责任准备金

影响利润总额的其他科目

投资收益

372,477,000.00

四、利润总额

5,608,521,000.00

对联营企业和合营企业的投资收益

372,084,000.00

所得税

1,077,951,000.00

公允价值变动收益

-65,127,000.00

影响净利润的其他科目

汇兑收益

-132,780,000.00

五、净利润

4,530,570,000.00

其他业务收入

27,183,000.00

（一）归属于母公司所有者的净利润

4,496,857,000.00

二、营业支出

4,916,605,000.00

（二）少数股东损益

33,713,000.00

退保金

六、每股收益

赔付支出

（一）基本每股收益

1.51

摊回赔付支出

（二）稀释每股收益

（一）、利润增减变动水平分析

1.净利润或税后利润分析

南京银行2013年实现净利润453,057.00万元，比上年增长48604.4万元，增长率12.02%，其中归属于母公司的净利润比上年增长了48425.4万元，增长率12.07%，少数股东权益比上年增长了179万元，增长率5.61%。

从水平分析来看，公司净利润增长主要是利润总额比上年增长了62811.7万元引起的，由于所得税费用比上年增长14207.3万元，两者相抵，导致净利润增长48604.4万元。

2.利润总额分析

公司利润总额比上年增长了62811.7万元，关键是公司营业外收入比上年增长136384.1万元，增长率14.96%，然而营业外支出比上年增长75999.3万元，增长率18.28%，综合作用的影响，，导致利润总额增加了62811.7万元。

3.营业利润分析

公司营业利润增加主要是净利息收入增加所致，净利息收入比上年增长140075.6万元，增长率18.20%。

4.基本每股收益和稀释每股收益相比上年也有增长，其中基本每股收益比上年增长了0.16，增长率11.85%，稀释每股收益比上年增长了0.16，增长率11.85%。

（二）、利润结构变动分析评价

从垂直分析表可以看出南京银行本年度各项财务成果的构成情况。

其中，营业利润占营业收入的比重为53.08%，比上年的54.40%下降了0.32%，本年度利润总额的构成为53.53%，比上年的54.64%减少了1.11%；

本年度净利润的构成为43.24%，比上年的44.37%减少了1.13%。

从利润的构成情况上看，南京银行盈利能力比上年度略有下降。

五、现金流量表分析

现金流量表

一、经营活动产生的现金流量

收回投资收到的现金

567,038,242,000.00

客户存款和同业存放款项净增加额

97,058,449,000.00

取得投资收益收到的现金

151,471,000.00

向中央银行借款净增加额

收到其他与投资活动有关的现金

216,000.00

向其他金融机构拆入资金净增加额

投资活动现金流入小计

567,189,929,000.00

收取利息、手续费及佣金的现金

20,956,702,000.00

投资支付的现金

629,033,142,000.00

处置交易性金融资产净增加额

质押贷款净增加额

拆入资金净增加额

购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金

548,250,000.00

回购业务资金净增加额

支付其他与投资活动有关的现金

销售商品、提供劳务收到的现金

投资活动现金流出小计

629,581,392,000.00

收到的税费返还

投资活动产生的现金流量净额

-62,391,463,000.00

收到原保险合同保费取得的现金

三、筹资活动产生的现金流量

收到再保业务现金净额

吸收投资收到的现金

40,000,000.00

保户储金及投资款净增加额

发行债券收到的现金

收到其他与经营活动有关的现金

117,320,000.00

取得借款收到的现金

经营活动现金流入小计

118,132,471,000.00

收到其他与筹资活动有关的现金

客户贷款及垫款净增加额

21,937,681,000.00

筹资活动现金流入小计

存放中央银行和同业款项净增加额

4,865,538,000.00

偿还债务支付的现金

支付的手续费及佣金的现金

10,127,751,000.00

分配股利、利润或偿付利息支付的现金

1,716,187,000.00

购买商品、提供劳务支付的现金

支付其他与筹资活动有关的现金

10,000,000.00

支付原保险合同赔付款项的现金

筹资活动现金流出小计

1,726,187,000.00

支付保单红利的现金

筹资活动产生的现金流量净额

-1,686,187,000.00

支付给职工以及为职工支付的现金

1,624,911,000.00

四、汇率变动对现金的影响

-49,519,000.00

支付的各项税费

2,101,679,000.00

四

（2）、其他原因对现金的影响

支付其他与经营活动有关的现金

10,843,096,000.00

五、现金及现金等价物净增加额

2,504,646,000.00

经营活动现金流出小计

51,500,656,000.00

期初现金及现金等价物余额

11,640,749,000.00

经营活动产生的现金流量净额

66,631,815,000.00

期末现金及现金等价物余额

14,145,395,000.00

二、投资活动产生的现金流量

（一）、现金流量水平分析

1、南京银行2013年净现值流量比2012年减少21.82亿元。

经营活动、投资活动、筹资活动净现值流量较上一年的变动额分别是544.88亿元，427.56亿元，-21.20亿元。

2、经营活动净现金流量比上一年增长了554.88亿元，增长率为497.4%。

经营活动净现金流热入量与流出量分别比上一年增长81.84%，减少4.31%，额度分别为531.67亿元，23.20亿元。

经营活动现金流入量的增长远快于其流出量的减少，致使经营活动现金流量有了巨幅的增长。

经营活动现金流入量的增加主要因为客户存款和同业存放款项净增加了495.67亿元，增长率为104.37%

3、投资活动现金流出量比上一年增加了602.68亿元（10.59%），保持了与上一年规模相当的固定资产投资。

公司还增加了证券市场的投资，投资支付的现金增加了602.53亿元，增长率为10.59%。

投资活动现金流出量的增加主要是来自取得投资收益收到的现金增加了1.14亿元，增长率为300.29%。

还有处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净额增加了0.15亿元，增长率为2.89%。

4、筹资活动净现金流量本年比上一年少了21.20亿元，主要是因为筹资活动现金流出的增加额比其流出的减少额要大，本期公司负债筹集的资金和偿还债务都多于上期。

（二）、现金流量结构分析

1、现金流入：

南京银行股份有限公司2013年现金流入总量为6853.624亿元，其中经营活动现金流入量、投资活动现金流入量和筹资活动现金流入量所占比重为17.24%，82.76%，0.01%。

可见，企业的现金流入量主要由投资活动产生。

其中收回投资收到的现金占比中最大。

总体来说，金融性企业的现金流入量中，投资活动的现金流入量应占较高比重，特别是收回投资收到的现金所占比重最大。

但对于不同性质的企业，这个比例也可能有很大的差异。

2、现金流出：

南京银行股份有限公司2013年现金流出总量为6828.08亿元，其中经营活动现金流出量、投资活动现金流出量和筹资活动现金流出量所占比重为7.54%，92.2%，0.25%。

可见，在现金流出总量中，投资活动所占比例最大，经营活动现金流出量次之。

在投资活动中，投资支付的现金所占比例最大。

在经营活动现金流出量中，客户贷款及垫款增加额所占比例最大。

总体来说，投资活动的现金流出量占总现金流出量中的较大比重，尤其是投资支付是其中重中之重。

六、企业盈利能力分析

（一）、盈利能力的基本定义

盈利能力（也称：

收益能力，earningpower）盈利能力是指企业获取利润的能力，也称为企业的资金或资本增值能力，通常表现为一定时期内企业收益数额的多少及其水平的高低。

盈利能力就是指公司在一定时期内赚取利润的能力，利润率越高，盈利能力就越强。

对于经营者来讲，通过对盈利能力的分析，可以发现经营管理环节出现的问题。

对公司盈利能力的分析，就是对公司利润率的深层次分析。

盈利能力指标主要包括营业利润率、成本费用利润率、盈余现金保障倍数、总资产报酬率、净资产收益率和资本收益率六项。

实务中，上市公司经常采用每股收益、每股股利、市盈率、每股净资产等指标评价其获利能力。

（二）、盈利能力分析相关理论

1、每股收益

每股收益（EarningsPerShare，简称EPS），又称每股税后利润、每股盈余，指税后利润与股本总数的比率。

它是测定股票投资价值的重要指标之一，是分析每股价值的一个基础性指标，是综合反映公司获利能力的重要指标，它是公司某一时期净收益与股份数的比率。

公式：

每股收益=归属于普通股股东的当期净利润÷

当期发行在外普通股的加权平均数

2、普通股权益报酬率

普通股权益报酬率是指净利润扣除应发放的优先股股息的余额与普通股权益之比。

如果公司未发行优先股，那么普通股权益报酬率就等于股东权益报酬率或自有资本报酬率。

普通股权益报酬率=（净利润-优先股股利）÷

普通股权益平均额×

100%

3、股利发放率

股利发放率，也称股利支付率，是指净收益中股利所占的比重。

它反映公司的股利分配政策和股利支付能力。

股利支付率=每股股利÷

每股净收益×

100%或=股利总额÷

净利润总额×

4、价格与收益比率

价格与收