分析财务报表Word下载.docx

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水电费 

18,000.00

其他（包括利息费用） 

260,000.00

归还借款 

300,000.00

现金总流出 

1,942,000.00

现金流入

私人储蓄 

650,000.00

朋友借款 

销售收款 

1,000,000.00

现金总流入 

1,950,000.00

净现金流入 

8,000.00

朋友又把这些现金流量依经济活动类别重新整理一下，结果如图2

图2刘芸的加工厂依活动分类的现金流量表：

现金活动：

营业

销售流入的之现金 

流出

工资 

水电费 

其他 

242,000.00

投资

筹资

流入

个人存款 

从朋友借款 

偿还朋友借款 

300,000.00 

偿付借款利息 

刘芸发觉了解现金流量表也不难。

做生意需要有资金，筹资活动项目下就收集了资金来源的信息，以及为筹措资金所付出的代价〔利息〕；

初创业时投资购买机器的钱，那么归入投资活动；

而日常经营所产生的现金那么反映在现金流量表的营业活动部分。

那么哪些项目应该归类到〝现金活动：

营业〞部分呢？

她还不太确定，例如：

她觉得购买的机器在营业中使用，是不是应该归到营业活动的现金流量部分呢？

朋友说明说，因为机器能够沿用专门多年，而不是只在这半个年度使用，因此购买的机器所花掉的66万元，属于生意上的投资。

营业活动要紧是指销售产品的正常流入和流出的钱，流入确实是客户所付的钱；

流出那么是典型的日常业务费用，例如支付的材料的钱、水电费和薪水。

她最关怀什么缘故手上剩的钱如此之少呢？

她也从中也找到了答案，因为花了一大笔钱购买了机器设备。

为了能更清晰状况，她决定利用这次编成的现金流量表的格式，来做些下半年数字的推测。

也确实是拟制财务报表，列在图3。

图3拟制/刘芸的加工厂：

推测的现金流量表：

下半年〔营业情形不变〕

现金流入 

销售流入之现金 

1,100,000.00

委外加工材料 

预期净现金流入 

136,000.00

假如将现在的销售价格从往常的基础上提高10%，且她认为如此涨价可不能减少客户的需求，那么从客户流入的现金会从100万元增加到约110万元，如此，营业活动产生的净现金流入会提高到10多万元。

为了关心经历，她在笔记本上写下

现金流量表：

⑴分成三个组成部分的现金流入和现金流出：

经营活动、投资活动和筹资活动；

⑵表达一定期间内的现金流入和流出，说明企业获得现金的能力；

⑶不反映经营期间的营运利润。

刘芸还有许多疑问，比如说，在上半年，她还欠原料厂11万元未支付，客户那儿也有10万元没收回，这些钱要到以后的经营中才可能反映出来。

同时购买的机器所花的钱，如何反映到营业结果上去呢？

现金流量表明显没有出现出所有她想要的结果。

损益表

朋友建议刘芸编制一个损益表。

还说明说，损益表是反映企业一定期间生产经营成果的报表。

也确实是把一定期间的销售收入与同一会计期间相关的成本进行配比，从而运算出赚了多少钱。

图4

图4刘芸企业的损益表：

销售收入〔注1〕 

费用

500,000.00

其他（包括借款利息） 

折旧 

31,350.00

净利润 

76,650.00

注1：

收入中包含未收回的10万元，原材料中包含上半年未付的11万元，还有剩余的材料10万元，机械设备估量能用10年，10年后估量还有5%的殘值，上半年提取的折旧费用是31,350.00元。

刘芸从上半年的损益表中，看出了其中的一些逻辑：

那个表列出了销售业绩〔包括差不多收回的和未收回的〕以及相对应的营运成本〔包括差不多支付的和未支付的〕。

她明白原先他上半年赚了7万多元，她专门喜爱那个表的设计，不光是从现金流量来看问题。

应收的收入和应对的材料成本在表里面也出现出来了，还有，机器大约有10年的生产效益，随着这些机器的使用通过折旧平均分摊进了损益表。

这些可不能阻碍现金流量但和经营效益相关的成本都运算在内了。

刘芸意识到，损益表或许能够关心她评估产品该订出什么价格才合理。

不管如何，假使她的销售业绩不能超过所有的费用之和，那个事业是做不起来的。

同样，她也笔记本上写下

损益表：

⑴反映企业一定期间生产经营成果的会计报表，收入-费用=利润；

⑵营运利润能反映的结果一样会和自己的努力成正比；

⑶赊欠销售也视为收入，同时费用与其相配比；

⑷和现金流量表配合使用，有时你想有更丰厚的利润，但可能却缺乏资金；

⑸营运利润是事业做大的重要资金来源。

资产负债表

朋友还为她编制了一份资产负债表，帮她了解在下半年一开始的财务状况。

资产负债表是代表某一特定日期，资产、负债和投资的清单。

资产是过去的交易、事项形成并由企业拥有或者操纵的资源，预期能给她赚钱的好东西；

负债那么是过去的交易、事项形成的现时义务，需要用资产或劳务抵偿给债权人的承诺，但负债代表用别人的钱为自已赚钱，总是必需的。

最后一项确实是所有者权益，那个项目代表着投资者的投资，同时可分为两大部分：

投资者的直截了当投资和营运利润。

收入为企业带来资产，而费用那么是为收入而产生资产流出，假如收入大于费用资产增加，投资者的资产增加，也确实是投资者权益增加。

反之，收入小于费用，那么投资者的权益就会减少。

投资者对赚的钱不进行分配，那么这部分确实是保留盈余了，只有这些盈余能重新投入事业，事业才会成长。

刘芸现在迫切的想编一份资产负债表。

第一，她把自已的资产一项项列了出来：

现金、应收客户的钱、购买的机器，厂房的话只是自已临时租用，不能算自已的资产。

说不定以后事业做大了，自已就有厂房这项资产了。

同时她也列出了欠供应商材料的钱，所有者权益确实是她投资的钱和上半年赚的钱了。

朋友还说，资产负债表左右两边一定要平稳〔也确实是说数字必需相等〕，用公式表示确实是：

资产=负债+所有者权益。

购买的机器不是依目前的估量价值，而是依起初购入时支付的成本来列示的。

图5刘芸企业的资产负债表：

流淌资产 

流淌负债

现金 

8,000.00 

应对材料款 

110,000.00

应收款 

存货 

100,000.00 

总负债 

长期资产 

投资 

660,000.00 

本年利润 

减：

累计折旧 

31,350.00 

所有者权益 

726,650.00

总资产 

836,650.00 

负债和所有者权益 

836,650.00

刘芸感到专门惊奇，总资产什么缘故恰好等于负债加所有者权益，她重新温习了资产负债表的左右两边。

通俗地说，资产负债表表达了如此一个概念，确实是资金运用=资金来源。

资产负债表左边资产的资金有两种来源，即向债权人举债和投资者投资。

所有者权益部分包括原始投资加上营运利润，65万元是原始的投资，7万多元是上半赚的钱所保留下来的盈余。

就现在来说，其资金要紧来源于自已的投资，87%来自投入资本和营运利润。

她引以为傲，但朋友说全凭自已投资并不是最好的，她还不太明白，这以后再说吧〔看财务分析〕。

她又把以下几个要点写在笔记本上：

资产负债表：

⑴资产=负债+所有者权益。

负债和投资者投资是取得资金的两种来源；

⑵资产依历史成本计价，并不代表市价；

⑶流淌资产是一年内用掉或可变换为现金的资产；

⑷流淌负债是一年内需要偿还的债务；

只是她还从资产负债表中发觉了一个问题，她只有8000元的现金和10万元的应收款，却有11万元的负债，差额部分要从哪里来？

假如存货不能及时变现如何办?

拟制财务报表

资产负债表是某一固定时点下，反映企业的资产、负债和所有者权益的状况，现金流量表尽管反映出了企业某一时期的现金流入和流出，只是却不能用以衡量营运结果，刘芸差不多能领会这些财务报表的涵意，三个表格缺一不可，现在她开始使用这些报表来对自已的事业进行分析、评估。

拟制现金流量表用来协助评估下半年的现金流淌的情形，而拟制损益表和资产负债表那么可用来估量打算业务扩张后可能赚取的利润和显现的财务状况。

她现在想尽快明白这些预期会对下半年的现金流量、营业利润和资产负债有些什么阻碍，我们都一起来看看吧。

第一，她预期销售收入和相对应的营业成本下半年会有的变化：

1、售价比往常提高到10%；

2、通过自已的努力销售额可提高20万元；

因为销售额的提高，原材料相应会提高10万元、托付加工材料2万元、工资1万元、水电费也会提高到2万元，推测其他费用出会提高5万元。

那么，销售收入=1100000*110%+200000=1410000元

材料成本=500000+100000=600000元

委外加工材料=100000+20000=120000元

工资=90000+10000=100000元

水电=18000+2000=20000元

其他=242000+50000=292000元

图6刘芸拟制的损益表：

下半年

销售收入 

1,410,000.00

600,000.00

120,000.00

20,000.00

其他（包含税费） 

292,000.00

35,308.00

218,692.00

其次，她打算下半年销售收入提高20万元将会购置一台急需用的机器：

图7刘芸拟制的现金流量表：

1,370,000.00

590,000.00

投资机器 

124,000.00

现金期初余额 

现金期末余额 

132,000.00

刘芸差不多明白资产负债表是代表某一固定时点的资产、负债和所有者权益的状况。

图8刘芸企业的资产负债表：

132,000.00 

140,000.00

760,000.00 

295342.00

66,658.00 

所有者权益 

945342.00

1,065,342.00 

负债和所有者权益1,065,342.00

刘芸对自已的预期差不多专门中意，但回过头来一看，假如不做销售提高20万元的预期，那会如何样呢？

自已的努力和增加的风险会和所得的酬劳成正比例增长吗？

同时如此也就无需购置那台机器。

那么，销售收入=1,100,000.00*110%=1,210,000.00元，其他费用都可不能增加。

刘芸对两种预期做出了比较。

图9刘芸拟制的比较的损益表：

第一种方案 

第二种方案 

增加数

1,410,000.00 

1,210,000.00 

200,000.00

原材料〔注2〕 

600,000.00 

500,000.00 

120,000.00 

100,000.00 

90,000.00 

10,000.00

24,000.00 

20,000.00 

18,000.00 

2,000.00

其他〔包括税费〕292,000.00 

242,000.00 

50,000.00

35,308.00 

31,350.00 

3,958.00

218,692.00 

204,650.00 

14,042.00

图10刘芸拟制的比较的现金流量表：

第二种方案 

增加数

1,370,000.00 

1,210,000.00 

160,000.00 

590,000.00 

490,000.00 

委外加工材料 

20,000.00 

24,000.00 

292,000.00 

242,000.00 

124,000.00 

246,000.00 

－122,000.00

132,000.00 

254,000.00 

通过比较发觉，假如做销售额提高20万元的预期，利润增加了1万四多元。

同时现金流量反而会减少12万多元。

她没想到扩大经营规模的风险酬劳会这么低。

如此她开始了解短期利益和长期投资的问题，假如有了以上投资，那么每年都会产生这笔利润〔营业情形不变〕，假如只坚持原先的规模，那么事业就没有增长的潜力。

现在刘芸差不多明白得，不管她做什么决策，都应该考虑决策对现金流量、营业运润和财务状况的阻碍。

财务报表分析：

刘芸凭借自己和聪慧和胆识，几年时刻事业飞速进展。

最近她不知如何来评判她以后的打算，因为她想再一次扩大事业，需要一大笔的资金，想通过资本市场